الاتجاه العام (Trend Analysis)
الإطار الزمني الأسبوعي:
الاتجاه: هابط رئيسي طويل الأجل.
الأسباب:
السهم يشكل سلسلة واضحة من القمم الهابطة والقيعان الهابطة منذ نهاية عام 2023.
الترند لا يزال أسفل مستويات مهمة سابقة (مثل 7.00 و 8.00 ريال).
شهد السهم مؤخرًا ارتدادًا قويًا من قاع جديد عند منطقة 5.00 ريال تقريبًا، لكنه لم يؤكد بعد اختراق خط الاتجاه الهابط الرئيسي. الاتجاه قصير الأجل (آخر 3 أشهر) تحول إلى صاعد فرعي أو تصحيحي ضمن الهابط الرئيسي.
المناطق الفنية (Support & Resistance)
المقاومات الرئيسية:
6.40 - 6.50 ريال: مقاومة نفسية وفنية قريبة، تمثل قمة الارتداد الحالي.
7.00 - 7.20 ريال: مستوى مهم يمثل قمة سابقة (يونيو 2025) ومنطقة ارتداد مهمة.
8.50 - 9.00 ريال: مقاومة قوية جدًا وأفقية سابقة.
الدعوم الرئيسية:
5.50 - 5.60 ريال: دعم فني قريب وأفقي.
5.00 ريال: أقوى دعم حالي، وهو القاع الذي ارتد منه السهم مؤخرًا.
المؤشرات الفنية (Technical Indicators)
RSI (مؤشر القوة النسبية):
القراءة الحالية (تقريبًا 62.53): تجاوز مستوى 50 للأعلى، ويقترب من منطقة التشبع الشرائي (70).
الإشارة: إيجابية قوية، تشير إلى قوة زخم الشراء في الارتداد الأخير، لكنها تدعو للحذر من احتمالية تصحيح قريب مع الاقتراب من 70.
MACD (خطوط التقاطع):
السلوك: يُظهر الرسم البياني في الجزء السفلي أن خط MACD (الأسود) قطع خط الإشارة (الأحمر) صعودًا بشكل واضح وقوي مؤخرًا، ويستمر في التوسع للأعلى.
الإشارة: إيجابية قوية، تؤكد بداية موجة صعودية أو تصحيحية قوية.
Volume (حجم التداول):
السلوك: نلاحظ زيادة ملحوظة في حجم التداول (الشموع الخضراء الطويلة) المصاحبة لحركة الصعود من منطقة 5.00 ريال.
الإشارة: إيجابية قوية، تؤكد أن الارتداد الحالي مدعوم بدخول سيولة كبيرة، مما يعزز من مصداقية الحركة الصعودية.
السلوك السعري (Price Action)
على القاع (5.00 ريال): حدث تشكيل قاع مزدوج صغير أو قاع تاريخي قوي، مدعوم بشموع ارتدادية Pin Bar أو Hammer (غير واضحة بشكل دقيق لكن السلوك العام يوحي بذلك).
الشمعة الحالية: الشمعة الأسبوعية الحالية هي شمعة صاعدة قوية (Full Body Bullish Candle) ذات جسم كبير، تشير إلى سيطرة المشترين.
الإشارة العامة: السلوك السعري يدل على عكس الاتجاه قصير الأجل من هابط إلى صاعد، مدعومًا بالزخم والحجم.
الرؤية القادمة (Scenarios)
ملاحظة: التحليل يعتمد على افتراض أن السهم يستمر في احترام الزخم الحالي.
1. السيناريو الصعودي (الأكثر ترجيحًا على المدى القصير)
سبب الترجيح: قوة الزخم، تقاطع MACD الإيجابي، وحجم التداول العالي، وكسر مقاومة 5.80 ريال.
مستويات الدخول: 6.00 - 6.10 ريال (اختبار منطقة الاختراق الحالية) أو انتظار اختراق 6.40 ريال.
الأهداف (Targets):
الهدف الأول (T1): 6.40 - 6.50 ريال (المقاومة القريبة).
الهدف الثاني (T2): 7.00 - 7.20 ريال (مقاومة القمة السابقة).
الهدف الثالث (T3): 8.00 ريال (هدف فيبوناتشي ومقاومة رئيسية).
وقف الخسارة (Stop Loss): 5.50 ريال (كسر الدعم القريب والأفقي).
R:R (المخاطرة/العائد): جيد (على افتراض الدخول عند 6.05 والهدف 7.00 والوقف 5.50، يكون R:R حوالي 1:1.9).
2. السيناريو الهبوطي (في حال فشل الارتداد)
سبب الترجيح: الاتجاه الرئيسي لا يزال هابطًا، واحتمالية التصحيح بعد زخم صعودي قوي.
مستوى الدخول (Short Entry): كسر 5.50 ريال نزولاً وتأكيد الإغلاق أسبوعيًا أسفله.
الأهداف (Targets):
الهدف الأول (T1): 5.00 ريال (القاع الأخير).
الهدف الثاني (T2): أقل من 5.00 ريال (بحث عن قاع جديد).
وقف الخسارة (Stop Loss): 6.00 ريال (العودة فوق منطقة الدخول الحالية).
مدارس التحليل الأخرى (نظرة سريعة)
كلاسيكي (Classic Chart Patterns): يُرجح تشكيل نموذج قاع مزدوج (Double Bottom) إذا استطاع السهم تجاوز قمة الارتداد عند 6.40 ريال وتأكيد الاتجاه الصاعد.
رقمي (Fibonacci): بافتراض أن الارتداد الأخير هو موجة A صاعدة، فإن مستويات فيبوناتشي الارتدادية (من آخر قمة عند 11.50 والقاع عند 5.00) ستكون: 6.88 (23.6%)، 7.84 (38.2%). الهدف 7.00 - 7.20 ريال يتوافق مع منطقة مقاومة فنية هامة.
موجي (Elliott Waves): الحركة الحالية يمكن اعتبارها بداية موجة اندفاعية صاعدة (Impulse Wave) جديدة (موجة 1) ضمن تصحيح أكبر، أو مجرد موجة B ضمن تصحيح ABC أكبر، ولكن الزخم الحالي يرجح السيناريو الأول على المدى القصير.
الجوانب المالية والأخبار
الأخبار المؤثرة: دون الرجوع لمصادر الأخبار، أي إعلان عن مشاريع جديدة، تحسن في الأداء التشغيلي للشركة، أو أخبار قطاع التشييد والبناء في المملكة يمكن أن يكون محفزًا قويًا للاستمرار في الصعود، خاصة مع هذا الحجم والزخم.
توزيعات أرباح: يجب مراجعة بيانات الشركة لتحديد إذا ما كان هناك إعلان قريب عن توزيعات أرباح، والذي سيكون له تأثير إيجابي كبير على السهم كونه استثمارًا (عادة ما يتم الإعلان عن ذلك في الربع الرابع أو الربع الأول).
تحليل مالي مختصر: النظرة العامة للسهم على المدى الطويل (من 11.50 إلى 5.00) تشير إلى تدهور في الثقة أو النتائج المالية. الارتداد الحالي يشير إلى أن السعر قد وصل إلى مستويات مغرية للمستثمر طويل الأجل (القيمة الدفترية أو العادلة).
التوصيات النهائية
التحليل الفني يدعم استمرار الارتداد الحالي بشرط المحافظة على الدعم.
التوصية القيمة (ريال)
منطقة دخول استثمارية 5.00 - 5.50 (للمستثمر الذي يرى قيمة)
منطقة دخول مضاربية عند تأكيد الثبات فوق 6.00 أو اختراق 6.40
وقف الخسارة (للدخول الحالي) الإغلاق الأسبوعي تحت 5.50
الهدف الأول (T1) 6.40 - 6.50
الهدف الثاني (T2) 7.00 - 7.20
نصائح للمضارب والمستثمر:
للمضارب: اعتمد على وقف الخسارة الضيق (5.80 أو 5.50 ريال) واستفد من الزخم الحالي لجني الأرباح السريع عند مناطق المقاومة (6.40 و 7.00). الزخم الأسبوعي قوي، مما يعطي فرصة لاستمرار الصعود على الفريمات الأصغر.
للمستثمر: السهم لا يزال في اتجاه هابط رئيسي. لا يمكن اعتبار السهم في اتجاه صاعد للمستثمر إلا بعد اختراق مستويات 8.00 ريال على الأقل. الشراء الحالي يعتبر شراء عند القاع (Bottom Fishing) محفوف بالمخاطر، ويجب أن يكون مخصصًا لجزء صغير من المحفظة وبأهداف واضحة (7.00 - 8.00) أو لمتوسطات سعرية. لا تشتري كل الكمية في هذه المستويات.
إخلاء مسؤولية: هذا التحليل هو رؤية فنية فقط ولا يُعد توصية بيع أو شراء. قرار التداول يعود لك وحدك بعد الرجوع لتقارير الشركة المالية.
الإطار الزمني الأسبوعي:
الاتجاه: هابط رئيسي طويل الأجل.
الأسباب:
السهم يشكل سلسلة واضحة من القمم الهابطة والقيعان الهابطة منذ نهاية عام 2023.
الترند لا يزال أسفل مستويات مهمة سابقة (مثل 7.00 و 8.00 ريال).
شهد السهم مؤخرًا ارتدادًا قويًا من قاع جديد عند منطقة 5.00 ريال تقريبًا، لكنه لم يؤكد بعد اختراق خط الاتجاه الهابط الرئيسي. الاتجاه قصير الأجل (آخر 3 أشهر) تحول إلى صاعد فرعي أو تصحيحي ضمن الهابط الرئيسي.
المناطق الفنية (Support & Resistance)
المقاومات الرئيسية:
6.40 - 6.50 ريال: مقاومة نفسية وفنية قريبة، تمثل قمة الارتداد الحالي.
7.00 - 7.20 ريال: مستوى مهم يمثل قمة سابقة (يونيو 2025) ومنطقة ارتداد مهمة.
8.50 - 9.00 ريال: مقاومة قوية جدًا وأفقية سابقة.
الدعوم الرئيسية:
5.50 - 5.60 ريال: دعم فني قريب وأفقي.
5.00 ريال: أقوى دعم حالي، وهو القاع الذي ارتد منه السهم مؤخرًا.
المؤشرات الفنية (Technical Indicators)
RSI (مؤشر القوة النسبية):
القراءة الحالية (تقريبًا 62.53): تجاوز مستوى 50 للأعلى، ويقترب من منطقة التشبع الشرائي (70).
الإشارة: إيجابية قوية، تشير إلى قوة زخم الشراء في الارتداد الأخير، لكنها تدعو للحذر من احتمالية تصحيح قريب مع الاقتراب من 70.
MACD (خطوط التقاطع):
السلوك: يُظهر الرسم البياني في الجزء السفلي أن خط MACD (الأسود) قطع خط الإشارة (الأحمر) صعودًا بشكل واضح وقوي مؤخرًا، ويستمر في التوسع للأعلى.
الإشارة: إيجابية قوية، تؤكد بداية موجة صعودية أو تصحيحية قوية.
Volume (حجم التداول):
السلوك: نلاحظ زيادة ملحوظة في حجم التداول (الشموع الخضراء الطويلة) المصاحبة لحركة الصعود من منطقة 5.00 ريال.
الإشارة: إيجابية قوية، تؤكد أن الارتداد الحالي مدعوم بدخول سيولة كبيرة، مما يعزز من مصداقية الحركة الصعودية.
السلوك السعري (Price Action)
على القاع (5.00 ريال): حدث تشكيل قاع مزدوج صغير أو قاع تاريخي قوي، مدعوم بشموع ارتدادية Pin Bar أو Hammer (غير واضحة بشكل دقيق لكن السلوك العام يوحي بذلك).
الشمعة الحالية: الشمعة الأسبوعية الحالية هي شمعة صاعدة قوية (Full Body Bullish Candle) ذات جسم كبير، تشير إلى سيطرة المشترين.
الإشارة العامة: السلوك السعري يدل على عكس الاتجاه قصير الأجل من هابط إلى صاعد، مدعومًا بالزخم والحجم.
الرؤية القادمة (Scenarios)
ملاحظة: التحليل يعتمد على افتراض أن السهم يستمر في احترام الزخم الحالي.
1. السيناريو الصعودي (الأكثر ترجيحًا على المدى القصير)
سبب الترجيح: قوة الزخم، تقاطع MACD الإيجابي، وحجم التداول العالي، وكسر مقاومة 5.80 ريال.
مستويات الدخول: 6.00 - 6.10 ريال (اختبار منطقة الاختراق الحالية) أو انتظار اختراق 6.40 ريال.
الأهداف (Targets):
الهدف الأول (T1): 6.40 - 6.50 ريال (المقاومة القريبة).
الهدف الثاني (T2): 7.00 - 7.20 ريال (مقاومة القمة السابقة).
الهدف الثالث (T3): 8.00 ريال (هدف فيبوناتشي ومقاومة رئيسية).
وقف الخسارة (Stop Loss): 5.50 ريال (كسر الدعم القريب والأفقي).
R:R (المخاطرة/العائد): جيد (على افتراض الدخول عند 6.05 والهدف 7.00 والوقف 5.50، يكون R:R حوالي 1:1.9).
2. السيناريو الهبوطي (في حال فشل الارتداد)
سبب الترجيح: الاتجاه الرئيسي لا يزال هابطًا، واحتمالية التصحيح بعد زخم صعودي قوي.
مستوى الدخول (Short Entry): كسر 5.50 ريال نزولاً وتأكيد الإغلاق أسبوعيًا أسفله.
الأهداف (Targets):
الهدف الأول (T1): 5.00 ريال (القاع الأخير).
الهدف الثاني (T2): أقل من 5.00 ريال (بحث عن قاع جديد).
وقف الخسارة (Stop Loss): 6.00 ريال (العودة فوق منطقة الدخول الحالية).
مدارس التحليل الأخرى (نظرة سريعة)
كلاسيكي (Classic Chart Patterns): يُرجح تشكيل نموذج قاع مزدوج (Double Bottom) إذا استطاع السهم تجاوز قمة الارتداد عند 6.40 ريال وتأكيد الاتجاه الصاعد.
رقمي (Fibonacci): بافتراض أن الارتداد الأخير هو موجة A صاعدة، فإن مستويات فيبوناتشي الارتدادية (من آخر قمة عند 11.50 والقاع عند 5.00) ستكون: 6.88 (23.6%)، 7.84 (38.2%). الهدف 7.00 - 7.20 ريال يتوافق مع منطقة مقاومة فنية هامة.
موجي (Elliott Waves): الحركة الحالية يمكن اعتبارها بداية موجة اندفاعية صاعدة (Impulse Wave) جديدة (موجة 1) ضمن تصحيح أكبر، أو مجرد موجة B ضمن تصحيح ABC أكبر، ولكن الزخم الحالي يرجح السيناريو الأول على المدى القصير.
الجوانب المالية والأخبار
الأخبار المؤثرة: دون الرجوع لمصادر الأخبار، أي إعلان عن مشاريع جديدة، تحسن في الأداء التشغيلي للشركة، أو أخبار قطاع التشييد والبناء في المملكة يمكن أن يكون محفزًا قويًا للاستمرار في الصعود، خاصة مع هذا الحجم والزخم.
توزيعات أرباح: يجب مراجعة بيانات الشركة لتحديد إذا ما كان هناك إعلان قريب عن توزيعات أرباح، والذي سيكون له تأثير إيجابي كبير على السهم كونه استثمارًا (عادة ما يتم الإعلان عن ذلك في الربع الرابع أو الربع الأول).
تحليل مالي مختصر: النظرة العامة للسهم على المدى الطويل (من 11.50 إلى 5.00) تشير إلى تدهور في الثقة أو النتائج المالية. الارتداد الحالي يشير إلى أن السعر قد وصل إلى مستويات مغرية للمستثمر طويل الأجل (القيمة الدفترية أو العادلة).
التوصيات النهائية
التحليل الفني يدعم استمرار الارتداد الحالي بشرط المحافظة على الدعم.
التوصية القيمة (ريال)
منطقة دخول استثمارية 5.00 - 5.50 (للمستثمر الذي يرى قيمة)
منطقة دخول مضاربية عند تأكيد الثبات فوق 6.00 أو اختراق 6.40
وقف الخسارة (للدخول الحالي) الإغلاق الأسبوعي تحت 5.50
الهدف الأول (T1) 6.40 - 6.50
الهدف الثاني (T2) 7.00 - 7.20
نصائح للمضارب والمستثمر:
للمضارب: اعتمد على وقف الخسارة الضيق (5.80 أو 5.50 ريال) واستفد من الزخم الحالي لجني الأرباح السريع عند مناطق المقاومة (6.40 و 7.00). الزخم الأسبوعي قوي، مما يعطي فرصة لاستمرار الصعود على الفريمات الأصغر.
للمستثمر: السهم لا يزال في اتجاه هابط رئيسي. لا يمكن اعتبار السهم في اتجاه صاعد للمستثمر إلا بعد اختراق مستويات 8.00 ريال على الأقل. الشراء الحالي يعتبر شراء عند القاع (Bottom Fishing) محفوف بالمخاطر، ويجب أن يكون مخصصًا لجزء صغير من المحفظة وبأهداف واضحة (7.00 - 8.00) أو لمتوسطات سعرية. لا تشتري كل الكمية في هذه المستويات.
إخلاء مسؤولية: هذا التحليل هو رؤية فنية فقط ولا يُعد توصية بيع أو شراء. قرار التداول يعود لك وحدك بعد الرجوع لتقارير الشركة المالية.
כתב ויתור
המידע והפרסומים אינם מיועדים להיות, ואינם מהווים, ייעוץ או המלצה פיננסית, השקעתית, מסחרית או מכל סוג אחר המסופקת או מאושרת על ידי TradingView. קרא עוד ב־תנאי השימוש.
כתב ויתור
המידע והפרסומים אינם מיועדים להיות, ואינם מהווים, ייעוץ או המלצה פיננסית, השקעתית, מסחרית או מכל סוג אחר המסופקת או מאושרת על ידי TradingView. קרא עוד ב־תנאי השימוש.