התחל

ניתוח פונדמנטאלי

אלארום ALAR ניתוח טכני קצראתמול דיווחה החברה על המשך צמיחה, אמנם בקצב מעט חלש יותר ממה שציפה השוק אבל היי, המשך צמיחה בתחום לוהט. למרות שאנחנו בחוץ, עדיין החברה המדהימה הזו תופסת לנו את העין ולכן נעלה ניתוח טכני עדכני קצר ולעניין לאור הירידה החדה אתמול בשער המניה. אתמול במסחר בארה"ב (שם נקבעת) הנייר פתח בגאפ יורד עוצמתי מאזור 46$ ישירות אל אזור 31$ שהביא אותה לראות את דופן התעלה העולה מלמטה. במהלך המסחר נכנסו קונים חזקים שליוו את הנייר עד הסגירה. נוצר לנו נר פטיש חזק עם זנב מוכרים ארוך מאוד במחזור הגבוה ביותר היסטורית סביב 100M $$$. על פניו לאור חצי היום השני של המסחר, נראה שאתמול לפחות בפתיחה היתה תגובה מוגזמת לנתוני הצמיחה והשוק זיהה זאת ובהתאם הגיעו קונים חזקים מאוד. לאור זאת, אנחנו מעריכים שהנייר ימשיך לרכז עניין ולאור הביקוש הרב יחזור למסלול עליות כבר בקרוב מאוד ולפי התמונה הטכנית בלבד.
NASDAQ:ALARלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
2
ADI , דגל שורי ותיקון עמוק?מניית ADI - חברה המתמחה בחיישנים, מוליכים למחצה מסקטור הטק. חברה יציבה עם מספר רכישות של מיזוג חברות אחרות לתוכה, כמו כן מתמחה גם בתחום ייצור ה-MEMS עם דייקנות מרבית לחיישנים. עוסקת במגוון נושאים כגון- תעשיית הרכב, רפואה, תעשייה ותקשורת. טכני- גרף שבועי יהיה ניתן לראות למי שיפתח את המניה מתוחה כלפי מעלה ולאחרי נרות דשדוש\חסרי החלטה. ביומי נראה כמו התחלת דגלון. כניסה לטעמי באיזורים האלו קצת גבוהים, לתת למניה להרגע גם אם ייקח חודש או חודשיים- לשים למעקב בינתיים, כי לדעתי רצוי שתתממש לפחות ל-0.38 פיבו- שזו גם סגירת גאפ!! ואף שתרד ל0.5 פיבו, והרצון שלי, אם לא תרד עכשיו למטה, לראות אותה מדשדשת בגבהים של 228 ולאחר דשדוש מעלה-מטה לראות אותה נשפכת לכיוון 0.382 פיבו' או תמיכות חזקות נוספות. אם לא יתקיימו התנאים הללו של המימוש לא אכנס לעסקה בתקופה הקרובה. שווה למעקב. בהצלחה!
NASDAQ:ADIלונג
מאת ‎Yossi1‎
נהנית מזינוק במרכזי נתונים - רעיון למעקב - VST חברת Vistra Corp היא חברת החזקות העוסקת באספקת חשמל וייצור אנרגיה. החברה נוסדה ב-1882 ומטה החברה נמצא באירווינג, טקסס. פעילותה מחולקת למספר מגזרים: 1. קמעונאות: מכירת חשמל וגז טבעי ללקוחות ביתיים, מסחריים ותעשייתיים. 2. טקסס ומזרח: ייצור חשמל, מכירות וקניות אנרגיה בסיטונאות, ניהול סיכונים בתחום הסחורות, ייצור דלקים וניהול לוגיסטיקת דלקים. 3. מערב: פעילות ייצור חשמל ב-CAISO (מפעיל מערכת החשמל העצמאי של קליפורניה). 4. שקיעה: כולל תחנות כוח עם תוכניות סגירה מוצהרות. 5. סגירת נכסים: מתייחס לפירוק ושיקום של תחנות כוח ומכרות שיצאו משימוש. יתרונות בעידן הבינה המלאכותית שעשויים להשפיע על Vistra Corp: 1. ייעול רשת החשמל: AI יכול לשפר את ניהול רשת החשמל, לחזות ביקושים ולאזן אספקה וצריכה ביעילות רבה יותר. 2. תחזוקה חזויה: שימוש ב-AI לניטור ציוד ותחנות כוח יכול לסייע בזיהוי בעיות פוטנציאליות לפני שהן מתרחשות, ובכך לחסוך עלויות תחזוקה ולשפר אמינות. 3. אופטימיזציה של ייצור אנרגיה: AI יכול לסייע בקבלת החלטות לגבי מתי וכיצד להפעיל תחנות כוח שונות לייעול הייצור והפחתת עלויות. 4. שיפור שירות לקוחות: במגזר הקמעונאי, AI יכול לשפר את חוויית הלקוח באמצעות צ'אטבוטים, ניתוח צריכה מותאם אישית והמלצות לחיסכון באנרגיה. 5. ניהול סיכונים משופר: כלי AI יכולים לסייע בניתוח מגמות שוק ותנאים סביבתיים לשיפור ניהול הסיכונים בתחום הסחורות והאנרגיה. 6. תכנון אסטרטגי: AI יכול לסייע בניתוח מגמות ארוכות טווח בשוק האנרגיה, ולתמוך בקבלת החלטות לגבי השקעות עתידיות או סגירת נכסים. 7. ייעול תהליך סגירת נכסים: במגזר סגירת הנכסים, AI יכול לסייע בתכנון ואופטימיזציה של תהליכי פירוק ושיקום. 8. התייעלות אנרגטית: פתרונות AI יכולים לסייע ללקוחות Vistra להתייעל אנרגטית, מה שעשוי להגדיל את הביקוש לשירותי החברה בתחום זה. קצת נתונים טכניים שווי שוק של 31 מיליארד דולר עם מכפיל רווח של כ16X. תחזית צמיחת הכנסות דו ספרתית של כ12% בשנתיים הבאות עם שיפור ברווחיות לפי אנליסטים (82% ברווח למניה השנה ב2024) מבחינה טכנית המניה 'מסדורת ומתמקמת יפה על ממוצע 50 ימים (יחד עם שינוי כיוון של ממוצע 20 עם התכנסות יפה על איזור הסופליי ועלייה מדורגת מסומנים יעדים על הגרף. לסיכום, אימוץ טכנולוגיות בינה מלאכותית יכול לסייע ל-Vistra Corp לייעל את פעילותה, לשפר את השירות ללקוחות, ולהתאים את עצמה טוב יותר לשוק האנרגיה המשתנה. זה עשוי להוביל לשיפור בביצועים הפיננסיים ולחיזוק מעמדה התחרותי בשוק.
NYSE:VSTלונג
מאת ‎LiorA92‎
AMKR ל--49?מניית AMKR מתחום ה-Semiconductor, מתחום השבבים- למעבדים, טלויזיות, מחשובכלל לחברות הטכנולוגיה ואף עוסקת בפתרונות אריזה בטוחה לשבבים, חברת נסדק ותיקה, נסחרת כ25 שנה בנסדק ו55 שנה לחייה כחברה. פונדמנטל- Q1-24 היה יותר חלש Q4-23 וממקבילו בQ1-23 אך בניגוד לשנת 2023 הרווח הנקי גדל עם פחות הכנסות, מה שיכול להעיד על נסיון התייעלות וצמצום בהוצאות אולי. גם יחס הנכסים והון עצמי לחובות נראה טוב ויציב עם בריאות פיננסית חיובית מצד החברה. בהיבט הטכני- היותר מעניין:), לפחות אותי ... פרצה טווח דשדוש 12/6 וגם ירדה לבדוק אותו. לאחר מכן פרצה את התנגדות ה-ALL TIME HIGH, ובדקה גם אותו על תמיכה אופקית+ 0.382 פיבונאצ'י, מה שנתן נר ריטסט ירוק ויציב שסגר בגבוה. כמה נקודות: 1.הריטסט נחמד ואפילו מראה על חוזק של עליות יחד עם הריטסט של 12/6. 2. למרות ריטסט על הפיבו' נמנעתי מכניסה כי האמנתי שהצורה יפה, אבל אני מעדיף יותר בנייה של תצורה מאשר כניסה בנרות פזיזים- פחות מתחבר לפריצה---ירידה תלולה----ונר חזק שעולה "כדי להראות הנה יש ריטסט". מעדיף לראות קצת דשדוש כמו שציירתי בגרף, אפילו ירידה שוב לקו התמיכה יהיה דבר חיובי. 3. נרות עם זנב (והחיצים שציירתי)- הנרות הללו, למרות הזנבות הם דבר מאוד חיובי לדעתי לטווח הקצר, מאחר וכל נר למרות הזנבות, עלה מעל קודמו ולמרות שהגיעו מוכרים נלחם יום אחרי לעלות שוב עם מאמץ לשמור על התחתית ולא לסיים בנמוך. לסיכום: נראית טוב ללונג, קצת מימוש\דשדוש אולי יעשו לה טוב. יעדים 49$ יעד שני 60$. כמובן לא המלצה, יש לסחור עם אחריות ולא לקחת עסקאות סתם כי ראיתם! .תמיד תחקרו בעצמכם שיהיה לנו שבוע טוב, בהצלחה לכולכם ותעשו חיים:)
NASDAQ:AMKRלונג
מאת ‎Yossi1‎
מיטרוניקס, האם אחרי הקריסה מייצרת לראשונה שפל עולה?רבות נאמר על חברת מיטרוניקס, לאור האטה בעסקי חברת הענק השולטת בתחום הרובוטיקה לבריכות, שווי החברה נחתך באופן קיצוני כאילו היה שלד בורסאי... לראשונה בחודשים האחרונים גרף שעה, ניתן להבחין בהתמתנות של התנועה היורדת האגרסיבית ותחילת הליכה הצידה. הליכה זו אולי מייצרת בלימה שכן באותו גרף שעתי ניתן להבחין בתחילת בנייה של שפל עולה אשר אישור לשפל עולה זה יתקבל רק מעל 1500. מעל שער זה, סביר שיכנס כסף חם של סוחרים לנייר ואנחנו שם כדי לעקוב. מתנדים נמצאים בטריטוריה שלילית לחלוטין ובמכירת יתר קיצונית. חדי עין יבחינו בגרף יומי בסטייה שורית חזקה יחד עם מכירות יתר במתנד RSI. האם יש כאן הזדמנות? האם ירידות נוספות לפנינו? אלימות גוררת אלימות? נדע בהמשך... נכנסה למעקב צמוד, מבחינתנו, מעל 1500 עם מחזור תומך, ככה"נ הנייר יצבור מומנטום חיובי לתיקון אגרסיבי וזו תהיה נקודת הכניסה שלנו.
TASE:MTRNלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
2
אוקטה OKTA$ - במפגש שקיימה החברה שבוע שעבר, בהובלת ג'ו גאלו מ-Jefferies, ברט טייג', סמנכ"ל הכספים של Okta, סיפק סקירה מקיפה על פעילות החברה והפיתוחים האחרונים שלה. Okta מתמקדת בשני תחומים עיקריים: זהות העובדים וזהות הלקוחות. הראשון מטפל בניהול זהויות העובדים והשותפים של הלקוחות והשני מטפל בזהויות הלקוחות של הלקוחות עצמם. טייג' ציין שהחברה מצפה להכנסות של מעל 2.5 מיליארד דולר בשנה הפיסקלית 2025 עם שולי רווח תפעולי של כ-19%-20% ושולי תזרים מזומנים חופשי של כ-22%. ברט תיאר את האתגרים הנובעים מהמצב הכלכלי הנוכחי, אשר משפיע בעיקר על רכישת לקוחות חדשים, אך הדגיש כי התחום של ניהול זהויות נותר בעל עדיפות גבוהה בקרב הלקוחות. החברה ממוקדת בשלוש יוזמות אסטרטגיות: הגברת האבטחה, הדלקת הצמיחה מחדש והרחבת הארגון. לשם כך, היא פיתחה מוצרים חדשים כמו Governance ו-PAM ומתרחבת בשותפויות עם ספקי שירותי ענן כמו AWS. היא גם יישמה מודל "צייד-חוואי" בשוק ה-SMB כדי להגדיל את רכישת הלקוחות החדשים. בנוגע לתחום זהויות הלקוחות, טייג' ציין כי השוק עדיין בתחילת דרכו וכי החברה פועלת לשכנע לקוחות לרכוש את המוצרים שלהם במקום לפתח פתרונות בעצמם. Okta מתמקדת בחוויית מפתחי התוכנה ומשקיעה בפלטפורמות כמו AWS, GCP ואחרים. החברה מצפה להמשך צמיחה והתפתחות בשוק זה תוך שיפור מתמיד במוצרים ושירותים כדי להציע פתרונות ניהול זהויות מקיפים ומתקדמים יותר ללקוחותיה. יOkta פרסמה תוצאות חזקות בקבעון האחרון שעלו על תחזיות האנליסטים במספר מדדים מרכזיים. הכנסות החברה ברבעון עלו ב-2.1% מעל התחזיות וב-2.2% מעל ההנחיות של החברה, והגיעו ל-617 מיליון דולר - עלייה של 19.1% לעומת השנה שעברה. הרווח התפעולי (EBIT) עלה ב-21.3% מעל התחזיות וב-22% מעל הנחיות החברה, ושיעור הרווח התפעולי הגיע ל-21.6% - שיפור משמעותי מ-6.4%- בשנה שעברה. תזרים המזומנים החופשי (FCF) עלה ב-42% מעל הנחיות החברה והגיע ל-34.7% מההכנסות - עלייה חדה מ-21.1% בשנה שעברה. בנוסף, החברה העלתה את תחזיות ההכנסות השנתיות ב-1.4%, תחזיות ה-EBIT השנתיות ב-7.6%, ותחזיות ה-EPS ב-$0.10 ל-$2.27 למניה. החברה מציגה קצב צמיחה שנתי ממוצע (CAGR) של 35% בהכנסות ל-3 שנים, וההכנסות החוזרות הצפויות (cRPO) גדלו ב-14.7% לעומת השנה שעברה. בסך הכל, התוצאות מראות שיפור משמעותי ברווחיות לצד המשך צמיחה חזקה בהכנסות, מה שמצביע על ביצועים חזקים של Okta ברבעון זה. מחירי יעד של אנליסטים: הנמוך 81$, ממוצע 113$ והגבוה 140$ מבחינה טכנית, אמנם ביחס לשוק היא לא בשיא כל הזמנים אך נתייחס אליה בהתאם כמניית צמיחה שצריכה להמשיך להוכיח את עצמה ולהתמיד בצמיחה שמציגה עד כה. המניה נתמכת על ממוצע 200 יום בתוך תעלה עולה. בנוסף נמצאת על רמה חשובה 88/89 יחד עם אינדיקטורים נוספים שיכולים לתמוך כמו RSI,MACD,CCI מבחינת עונתיות, החודשים הטובים של המניה הם ינואר, פברואר ויולי מנייה מעניינת, חברה מעניינת מסקטור מעניין למעקב כל הנאמר לעיל כמובן תחת הנחה שסביבת המאקרו לא תחמיר (מלחמות, גיאו פוליטי וכו'] אלא תשמר ו/או תשתפר **החומר ניתן כחומר לימודי בלבד, כל העושה פעולה כלשהי בעקבות הנ"ל עושה זאת על דעת עצמו ואחריותו הבלעדית**
NASDAQ:OKTAלונג
מאת ‎LiorA92‎
1
פסגות קבוצה טכני + פנדומנטלי קצרצר - חשיפה ראשונהפסגות, בעבר בית השקעות, מכר את פעילות הפיננסים ומצוי בתהליכי רכישה סופיים של חברת ROBOTEAM. חברה שמייצרת רובוטים לגופים בטחוניים וצבאות. חברה חדשנית, רווחית עם צוואר הזמנות מהצבא האמריקאי וסקטור ששסביר שהולך לצמוח מאוד לאור מה שראינו במלחמות האחרונות בעולם ובפרט בישראל, מלחמה שממנה מפיקים לקחים כולם, חלון ראווה ומגרש ניסויים לציוד טקטי צבאי. ברמה הטכנית - גרף שבועי! הנייר במגמת ירידה מובהקת, מעל 41 אג' יש יכול להוציא מהלך לאזור 55 אג'. מעל 55 אג' אפשר להיות רגועים יותר בנוגע לחשיפה כי נראה שהמגמה תקבל שינוי בשבועי. מתנדים עושים קולות של שינוי קל באוויר ואולי התייצבות לאור שינוי עסקי הליבה. ברמה האישית לדעתי נראה שהרכישה מאוד מעניינת, הן בשווי הזה, הן בייחודיות שמביאה החברה לתחום הרובוטיקה הזעירה והן בתחום העיסוק הבטחוני שנראה שיזהר יותר ויותר בשנים הקרובות. הזמן יגיד אם נפלה ליד של פסגות ביצת זהב או ביצת עין. כאמור, חשיפה ראשונית...
Gלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
המשקיעים מחכים לפאוול והאינפלציה, ביטקוין מנסה לפרוץ למעלה נקודות חשובות שבוע של תנודתיות בשווקים: ה-S&P והנאסד"ק עלו בזמן שהראסל 2000 ירד בחדות הדולר ותשואות האג"ח ירדו במהלך השבוע אך סגרו עם עליה חדה מאוד ביום שישי המדדים המובילים סגרו שוב בשיאי כל הזמנים בעקבות נתוני התעסוקה החלשים ושיעור האבטלה שזינק ל-4% שבוע עמוס באירועים כלכליים: החלטת ריבית ומדד המחירים לצרכן ביום רביעי השווקים ממשיכים להשען על כמה מניות בודדות: מגמת העלייה בארה"ב אומנם חיה ובועטת, אך מתחת לפני השטח ניתן לראות בבירור - מדובר בראלי של מספר בודד של מניות, לא בעליות גורפות בכל השוק. מבחינת ביצועים, מדד ה-S&P 500 רשם עלייה של 12.5% מתחילת השנה, עלייה מרשימה מאוד.. אך הראסל 2000, מדד המניות הקטנות, סגר את השבוע בתשואה שנתית של 0.2% בלבד והוא מרחק יום אדום אחד ממעבר לתשואה שלילית מתחילת 2024 למרות שחצי שנה כבר עברה. אם מסתכלים על העלייה החדה בתשואות האג"ח והדולר ביום שישי, קשה לראות כיצד הראסל יוביל את השווקים למעלה בשבועות הקרובים וכיצד המגמה הזו תשתנה בקרוב. נתוני האינפלציה של השבוע צריכים להיות נמוכים במיוחד על מנת לגרום למהפך בשווקים, אחרת החולשה בראסל צפויה לזלוג אל מניות הטכנולוגיה הגדולות והשווקים עשויים להכנס אל תיקון נוסף. שבוע חשוב ביותר לפנינו: הביטקוין נמצא באיזורי התנגדות חזקים וקרוב לפריצה לשיאי כל הזמנים, מניות רבות נמצאות על רמות תמיכה/התנגדות קריטיות והדולר בנקודת מפנה - כל הנכסים בשוק מתכנסים אל נקודות מפתח בגרף לקראת יום רביעי הקרוב. נתוני האינפלציה והחלטת הריבית יוכלו לקבוע את כיוון השווקים להמשך חודש יוני והשבוע צפוי להביא עימו תנודתיות רבה. שימו לב ותתכוננו בהתאם! לקראת נתוני האינפלציה והחלטת ריבית: השוק מתמחר סיכוי של 50% שהריבית תרד בספטמבר יום רביעי הקרוב (12/06) הולך להיות אחד הימים העמוסים ביותר של השנה מבחינה מקרו כלכלית - לפני פתיחת המסחר (15:30) יפורסם מדד המחירים לצרכן (CPI) בארה"ב ובשעה 21:00 בערב תפורסם החלטת הריבית של הפדרל רזרב ויו"ר הפד, ג'רום פאוול, יעלה לנאום כחצי שעה לאחר מכן. הפעם האחרונה ששני האירועים הללו התרחשו באותו יום הייתה ב-2020, כשהשווקים עוד נהנו מריבית אפסית ואינפלציה נמוכה. כעת, מדובר בשני האירועים המדוברים ביותר בעולם הכלכלי והשפעתם על השווקים הפיננסיים היא אדירה. נכון לעכשיו, החוזים העתידיים על הריבית מראים סיכוי של 99% שהריבית תעמוד על כנה השבוע וסיכוי של 91% שתשאר ללא שינוי גם בהחלטת הריבית של יולי. הפעם הראשונה שבה הריבית צפויה להשתנות היא בפגישה של ספטמבר (18/09) שכעת משקפת סיכוי של 49.2% שהריבית תשאר ללא שינוי, 46.7% שתרד ב-25 נקודות בסיס ו-4.1% שתרד ב-50 נקודות בסיס. החוזים העתידיים על הריבית משתנים באופן קבוע בהתאם לנתוני המקרו שמפורסמים כל שבוע ויכולים להשתנות בצורה משמעותית עד ההחלטה של ספטמבר. לדוגמה, אם נתוני האינפלציה השבוע יראו ירידה גדולה מהצפי בשינוי השנתי במדד המחירים לצרכן, השווקים עשויים להתחיל לתמחר סיכוי גדול יותר שהריבית תרד כבר ביולי ולא רק בספטמבר או לחלופין סיכוי גבוה יותר שהריבית תרד בספטמבר הקרוב. תשואות האג"ח והדולר מזנקים למעלה שוב: האם מגמת העלייה בשווקים נמצאת בסכנה? למרות שה-S&P 500 והנאסד"ק 100 סגרו את שבוע שעבר בשיאי כל הזמנים פעם נוספת, חדי העין יכלו להבחין בלא מעט תמרורי אזהרה מתחת לפני השטח שיכולים להתריע על תיקון טכני שיכול להכות את השווקים בקרוב: המניות הקטנות (ראסל 2000) לא משתתפות בעליות בשווקים ונשארות מאחור בזמן שרק המניות הגדולות מובילות את המדדים למעלה, הדולר מזנק בחדות לאחר נתוני האבטלה החזקים של שבוע שעבר ותשואות האג"ח עולות גם הן. העליות בשווקים אומנם יציבות וחזקות, אך בשלב מסוים ענקיות הטכנולוגיה כמו אנבידיה יאבדו את היכולת לסחוב את השווקים לבד ויצטרכו עזרה משאר הסקטורים בשוק. אם אלו לא יתעוררו, יהיה קשה מאוד לראות כיצד העליות ב-S&P 500 יוכלו להמשיך השנה. הצפי שלנו הוא להתרחבות של הראלי בארה"ב אל סקטורים נוספים וחלשים יותר שיהנו מירידות הריבית שצפויות להגיע בהמשך השנה. למרות העליות של השבוע האחרון בתשואות האג"ח, נתוני המקרו המובילים כמו שיעור האבטלה (שזינק ל-4% בשבוע שעבר), מדד המחירים לצרכן והתמ"ג בארה"ב כולם מצביעים על מגמת התקררות ברורה במשק האמריקאי שצפויה להוביל את הפד לשינוי המדיניות המוניטרית ממדיניות מצמצמת למרחיבה, דבר שיסייע לשווקים ובעיקר לסקטורים שנפגעו הכי הרבה בשנתיים האחרונות (ביוטכנולוגיה, אנרגיה ירוקה וכו'). ביטקוין מתקרב לשיאי כל הזמנים: הגרף נראה מוכן לפריצה נוספת למעלה האם לאחר 3 חודשים של דשדוש הביטקוין בדרך לפריצה נוספת אל שיאי כל הזמנים? הגרף הטכני מרמז שהפריצה עשויה להגיע בקרוב - הביטקוין חזר אל מעל ל-70 אלף דולר ועולה כנגד הסיכויים ולמרות העליות בדולר בימים האחרונים. כזכור - ביטקוין לא הצליח להגיע לשיא חדש מאז ה-14 במרץ והוא מדשדש כבר 3 חודשים שלמים באותם טווחי מחירים. כעת, אחרי שעלה 20% מתחילת מאי, הביטקוין מנסה לפרוץ לשיא חדש מעל ל-73 אלף דולר והוא עשוי לעשות זאת כבר השבוע במידה והשווקים יגיבו בחיוב אל נתוני האינפלציה ונאומו של פאוול. חשוב לזכור - למרות שהגרף הטכני נראה מוכן, לאירועי המקרו ישנה חשיבות גדולה יותר ומשקל רב יותר מאשר הגרף הטכני ואם נתוני האינפלציה יאכזבו את המשקיעים הסבירות שהביטקוין יפרוץ לשיא חדש בטווח הקצר היא נמוכה. הגרף הטכני אומנם עוזר לנו לנהל סיכונים כראוי ולתזמן כניסות ויציאות מעסקאות, אך את התנועה האמיתית מניעים הגורמים הגדולים שעובדים מאחורי הקלעים ומחוץ לגרפים הטכניים.
מאת ‎Ohadlevi3‎
אנפייז - הזדמנות (?) חברת Enphase Energy (ENPH) היא אחת החברות המובילות בתחום האנרגיה הסולארית, עם דגש על טכנולוגיות מתקדמות למערכות ניהול ואופטימיזציה של אנרגיה סולארית. החברה מציעה פתרונות המשלבים מיקרו-אינוורטרים, מערכות אגירת אנרגיה, ושירותים נלווים. מספר חדשות עכשוויות מהתקופה האחרונה שיכולות להשפיע על השוק בו פועלת ENPH: **1. מהלכים של ארה"ב לקראת הטלת מכסים על פאנלים סולאריים מאסיה** ארה"ב מתקדמת בכיוון הטלת מכסים על פאנלים סולאריים המיוצרים באסיה, בעקבות החלטה של ועדת סחר אמריקאית. מהלך זה עשוי להשפיע על השוק האמריקאי ועל התחרות בשוק הסולארי. צעד זה עשוי להיטיב עם יצרניות סולאריות מקומיות כמו Enphase, בכך שיוצר תחרות הוגנת יותר מול חברות סיניות ואסייתיות אחרות. **2. חברות סולאר סיניות מפסיקות ייצור בדרום מזרח אסיה** דיווחים מצביעים על כך שחברות סולאר סיניות עוצרות את הייצור שלהן בדרום מזרח אסיה בעקבות הגבלות שהטילה ארה"ב. מצב זה עשוי להשפיע על זמינות פאנלים סולאריים בשוק העולמי ולהגביר את הביקוש למוצרים של חברות אמריקאיות כגון ENPH. **3. גולדמן זאקס מוסיף מניות סולאריות לרשימת המניות המובחרות** בנק ההשקעות גולדמן זאקס הוסיף חמישה מניות לרשימת המניות המובחרות שלו בארה"ב, כולל שתי מניות מתחום הסולאר את Sempra ואת יEnphase . לסיכום החלק תומך המאקרו: יEnphase Energy נהנית מהתקדמות רגולטורית ומגמות בשוק אשר יכולות לחזק את מעמדה כחברה מובילה בתחום האנרגיה הסולארית. השוק האמריקאי עובר לשימוש במקורות אנרגיה מתחדשים, מה שעשוי ליצור הזדמנויות נוספות לצמיחה והתרחבות עבור ENPH. החלק הפסימי כמובן עניין הריבית שמכביד על כדאיות אנרגיה מתחדשת. אי בהירות פוליטית באירופה ואולי קשיים בהמשך התוכנית הירוקה ביבשת. עניין מלאי וביקוש של החברה. לאחר שפרטנו את כל הנ"ל נסתכל גם מבחינה טכנית המניה מייצרת תבנית מעניינת (משולש מתכנס) ייתכן ותבקש שוב בקו המגמה הצהוב אך כרגע נמצאת בחלק העליון שלו וכדי לוודא פריצה נרצה לראות החזקה מעל 132 (כאיזור). **אין באמור המלצה כלשהי, כל העושה פעולה בעקבות הנ"ל - עושה זאת על דעת עצמו ואחריותו הבלעדית**
NASDAQ:ENPH
מאת ‎LiorA92‎
4
NICE - ספקית גלובלית של תוכנות ארגוניותקצת על החברה: חברת נייס עוסקת בפיתוח, שיווק ותמיכה בפלטפורמות הקלטה דיגיטאליות ועיבוד מידע עסקי. החברה מציעה חבילת פתרונות מולטימדיה לשמירה, ניתוח ואבטחת מידע עסקי ממקורות שונים כגון פקס, דואר אלקטרוני, SMS, שיחות טלפון, תעבורת וידאו וקול, צ'טים באינטרנט ועוד. פתרונות אלה מאפשרים ניטור ומעקב אחרי תקשורת דיגיטאלית ואנלוגית בין ארגונית ושירות לקוחות. נייס משווקת את מוצריה באמצעות צוותי מכירה ישירה, מפיצים, ומטמיעי מערכות למרכזי שירות לקוחות, חדרי מסחר בניירות ערך, עמדות אבטחה בחברות וארגונים, גופי ביטחון וכלי תחבורה ציבוריים, בתי קזינו והימורים, בתי סוהר, וסוכנויות ממשל ומודיעין. נייס פועלת בצפון אמריקה, ישראל, אירופה והמזרח הרחוק, הוקמה ב-1991 ומרכזה ברעננה. מבחינה פונדמנטלית: נראה כי ההכנסות נעות סביב 515-560 מיליון דולר. והרווח הנקי עולה בהתמדה. החברה מכה את הציפיות החל מסוף 2014 ועד היום באופן רצוף. יעד האנליסטים 266$ ומדווחת השבוע כאשר הצפי הוא (לפי אתר INVESTING): רווח למניה 1.98 על הכנסות של 564 מיליון דולר. מבחינה טכנית: המניה מגיעה לרמה של טרום קורונה. מדד חשוב לפי ההרחבה המוניטרית המשמעותית. זוהי רמה קריטית בהינתן ויהיה דוח טוב עם צפי סביר קדימה הרמה עשויה להוות עבורה תמיכה מהותית וסיבוב לגבי צד הלונג. אך אם וכאשר יהיה צפי שלילי המניה עשויה לשבור את הרמה הקריטית של 182-183 עד לתמיכה הבאה באיזור 162-163. לצד הלונג הנ"ל הרמה הבא תהיה 213
NASDAQ:NICE
מאת ‎LiorA92‎
1
NVIDIA - חולשה בלתי צפוייהאין ספק שתוצאות חברת NVIDIA היו מרשימות במיוחד. בכל חזיתות הדו"ח ראינו הפתעה לטובה, יחד עם הספליט והגדלת הדיבידנד. המנייה קפצה אבל הבורסה לא תמכה. האם הטכני אומר לנו משהו על חולשה עתידית? הגעה להשלכה בין 50% ו-61.8% פביו? הכנה לסטייה שלילית בין המקדי למניה? כל זה כדי לומד שיש סיכוי שיעד ה-1000 כבר מכיל את רוב הידוע. לדעתי, בעיית האספקה של מוצריה היא עקב האכיסל של החברה הזו. ירידה מתחת ל-940 תהיה האזהרה החמורה הראושנה.
NASDAQ:NVDA
מאת ‎ms58‎
אלארום ALAR טכני + פנדומנטלי לאחר הדוחותטכנית, נעה בתוך תעלה מחיר עולה, מתנדים שוריים, RSI 14 באזור נוח לאחר אוורור, לקראת חצייה. MACD גם באזורי חצייה לקראת חיתוכים שוריים. נייר על סף פריצת רצועת מחיר סביב 31.5$ - שיא אחרון. דופן עליונה של התעלה באזור 35-36 דולר. מחזורים גדולים מאוד ביחס לממוצע בנייר ונעו סביב 25M דולר אתמול. בפריצת 31.5 סביר שנפגוש די מהר דופן תעלה עולה כאמור. פריצה שם ואנחנו מכוונים ליעד באזור התנגדות אופקית סביב 43$. לאחריו התנגדויות מהותיות יותר ברצועת מחיר סביב 60-70 דולר. פנדומנטלית - כל הכוכבים מסתדרים שם. המשך צמיחה רבעונית, הכנסות 8.4M דולר ברבעון, רווחיות מדהימה, קופה מתמלאת וכרגע עם 15M$ ללא חובות. הנתון המדהים ביותר בדוח הוא NRR 1.6 שזה נתון שאומר שאלארום מוציאה יותר מכל לקוח קיים, דבר שיכול להעיד על טיב השירות, ייחודי, איכותו וההתקדמות הטכנולוגית שמוסיפה עוד פיצ'רים. כל זה בהנחה שקצב הצמיחה ימשיך לנוע סביב הקצב הנוכחי אך יש לנו יסוד סביר להניח שהחשיפה לה מתחילה לזכות החברה, המשך פיתוח טכנולוגי בהקשר הפיצ'רים המשלימים שהיא מפתחת ובדגש מיוחד על AI שינגיש עוד יותר את המערכת ועתיד לצאת בסוף השנה הנוכחית, מובילים להנחה שקצב הצמיחה בשלב כלשהו יקבל בוסט על אף היותו גבוה ומרשים כבר היום. מניית ערך פר אקסלנס, צומחת בתחום רותח שעליו יתבסס כלל העולם הטכנולוגי DATA! החברות שידעו לאסוף, למיין, להנגיש הכי מהר ותוכן הכי רלוונטי ללא הפרעות מכל מקום, הן אלו שיובילו את השוק הזה. הכוונה הכללית שלנו היא ללכת איתה בתיק עמוק אל תוך 2025 אקזיט על הפרק??? זה נדע בהמשך... Data is everything and everything is data
NASDAQ:ALARלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
1
אלארום ALAR ניתוח בינייםהמשך הליכה הצידה. זזה בתוך תעלה עולה, סטייה דובית הוציאה מימוש ששלח את הנייר כמעט עד דופן התעלה. מתנדים מאווררים, מימוש מעולה להמשך צבירת מומנטום. מתנדים שוריים. בימים הקרובים תפרסם דוחות, התקווה והציפייה היא המשך צמיחה. אחת מחברות הערך הנדירות בישראל גם היום. מכפיל הכנסה נמוך בלי להחשב בצפי לעתיד. לטעמי נסחרת בחסר רב שיסגר לדעתי בהמשך בעקבות התחום הרותח, העובדה שבארה"ב מעריכים אותה והעובדה שהיא די לבד בסקטור כנייר ערך... חוזרת לאט לאט לתיק עם הפניה ל- 2025
NASDAQ:ALARלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
מה בין AI ודומיניון? רעיון מסחר ללונגהצורך העצום של הטכנולוגיה החדשנית בחשמל אומר שחברות שנותנות שירות בתחום הזה (ובדרך כלל נחשבות ליחסית משעממות) יכולות להציע דרך לנצל את התנופה של הבינה המלאכותית הביקוש לחשמל בארה"ב צפוי לעלות בשנים הקרובות הודות לצמיחת הבינה המלאכותית וכל מרכזי הנתונים הדרושים להפעלת הטכנולוגיה. אילו חברות שירות בולטות במיוחד? מתברר שמרכזי נתונים בארה"ב ממוקמים בעיקר בצפון וירג'יניה, דאלאס, עמק הסיליקון, פיניקס, שיקגו, אטלנטה, פורטלנד, סיאטל, לוס אנג'לס ואזור ניו יורק/ניו ג'רזי. מבין כל אלה, צפון וירג'יניה היא ללא ספק הגדולה ביותר, עם יותר מרכזי נתונים מחמשת האזורים בארה"ב ביחד. האזור הזה הפך ליעד מועדף למרכזי נתונים בעשור האחרון בגלל החשמל הנגיש שלו, הגישה לכבלי סיבים תת-מימיים מרכזיים ותמריצי מס של המדינה. ומי היא חברת החשמל העיקרית שנותנת שירותים לצפון וירג'יניה? Dominion Energy Virginia . בבעלות החברה הרשמית Dominion Energy. ובזמן האחרון תנופת מרכז הנתונים בהחלט עשתה טוב לחברה. דרישת החשמל ממרכזי הנתונים בטריטוריית השירות שלה גדלה בכ-24% מ-2017 עד 2023, דומיניון בולטת בתעשייה זו מכיוון שהיא משרתת את צפון וירג'יניה שמהווה שוק מרכזי הנתונים הגדול ביותר בארה"ב בפער גדול.. אבל גם חברות שירות אחרות אמורות להרוויח ככל ש AI מתפתח, וכנראה שכדאי להתחיל להבחין במגמה הזו. טכנית, כרגע נמצאת בקניות יתר + ירידה בווליום המסחר + אזור התנגדות כך שיתכן תיקון לפני המשך עליות. למעקב אחר פריצת הרמה, אם כי מדובר על רעיון השקעה לטווח ארוך יותר מסווינג, אז אפשר להשתמש בטכניקת ממוצע עלות הדולר. אין בכתוב כל המלצה לביצוע פעולה.
NYSE:Dלונג
מאת ‎Yamit2000‎
1
בדרך לשיאים חדשים? השוק האמריקאי סוגר שבועיים רצופים של עליותנקודות חשובות שבוע ירוק בשווקים: דו"חות כספיים חזקים ונאום יוני של פאוול שלחו את המדדים לסגירה שבועית חזקה תשואות האג"ח ירדו ורשמו את השבוע האדום הראשון מזה חודש הדולר (DXY) ירד גם הוא אך סגר את השבוע עם נר פטיש ביום שישי שבוע שקט מבחינה מקרו כלכלית: אין אירועים משמעותיים השוק מתאושש: אחרי שחודש אפריל היה החלש ביותר מזה חצי שנה והמדדים סגרו בירידות חדות, השבוע הראשון של מאי הציג התאוששות מרשימה בשווקים שמחקו כמעט מחצית מהירידות של אפריל בשבוע אחד בלבד. הנאסד"ק ומניות השבבים הובילו את השוק למעלה לאחר נאומו היוני של יו"ר הפד פאוול ונתוני התעסוקה החלשים שגרמו לשווקים להאמין שוב בהורדות ריבית בחודשים הקרובים. הדו"חות הכספיים של ענקיות הטכנולוגיה היו טובים מספיק בשביל לתת לשוק את הבוסט שהיה צריך ונראה שהקרקע מוכנה להמשך עליות במהלך חודש מאי. שוק העבודה נחלש והשווקים אוהבים את זה: שיעור האבטלה בארה"ב קפץ ל-3.9% בחודש האחרון לעומת צפי האנליסטים של 3.8%, הרמה הגבוהה ביותר מאז ינואר 2022. למרות שעל הנייר מדובר בחדשות רעות עבור המשק האמריקאי, מדובר בחדשות טובות עבור השוק האמריקאי - המשקיעים רוצים שהפד יוריד את הריבית ועל מנת שזה יקרה הפד צריך לראות החלשות ודעיכה כלכלית שתוכיח להם כי העלאות הריבית של 2023 עבדו וגרמו לבלימה בעליות המחירים וגרמו להתקררות בכלכלה. במידה ונתוני האבטלה והתעסוקה ימשיכו להיות חלשים ונראה ירידה באינפלציה בשבוע הבא, השווקים יחזרו לתמחר ירידות ריבית רבות במהלך 2024 והראלי בשווקים יוכל להמשיך אפילו יותר מהצפוי. הציפיות להורדת הריבית חזרו - השווקים מתמחרים 2 הורדות ריבית עד סוף השנה אחרי שכבר רוב המשקיעים בשוק הספידו את הורדות הריבית של 2024 וטענו כי נתוני האינפלציה הגבוהים בשילוב עם שוק העבודה הרותח ימנעו מהפד להוריד את הריבית אפילו פעם אחת, הגיעו נתוני האבטלה של אפריל וטרפו את כל הקלפים - שיעור האבטלה זינק ל-3.9% (לעומת צפי של 3.8%) והגיע לרמה הגבוהה ביותר מזה שנתיים וחצי (ינואר 2022). אם זה לא היה מספיק, גם נתוני התמ"ג (GDP) בארה"ב היו חלשים ביותר בחודש האחרון עם הצמיחה הנמוכה ביותר מאז נובמבר 2022 - 1.6% בלבד לעומת צפי של 2.5%. כל האינדיקטורים הכלכליים מתחילים להצביע על כך שכלכלת ארה"ב מתחילה להאט ואף עשויה להכנס למיתון בקרוב במידה והפד לא ינקוט צעדים מוניטריים מרחיבים שיסייעו מחדש לכלכלה. נתוני התעסוקה החלשים גורמים לשווקים לעלות כנגד ההיגיון הבריא מכיוון שהם יגרמו לפד להוריד את הריבית מהר יותר ובכך לתמרץ מחדש את השווקים ואת הצרכנים. אנליסטים רבים טוענים כי ארה"ב עשויה להכנס לתקופה של סטגפלציה (Stagflation) - מצב כלכלי מורכב וקשה של צמיחה נמוכה, אבטלה גבוהה ואינפלציה עקשנית. מדובר בתרחיש האימים של כל כלכלה מכיוון שהכי קשה לצאת ממנו ללא פגיעה משמעותית בשוק העבודה או ברמת המחירים במדינה. אם הריבית גבוהה - השוק יפגע והאבטלה תעלה. אם הריבית תרד - האינפלציה תמשיך להשתולל. הפדרל רזרב נמצא בבעיה והדבר העיקרי שיוכל לסייע לו לצאת ממנה הוא ירידה במדד המחירים לצרכן ובאינפלציה בארה"ב. המדדים המובילים נבלמים על רמת ההתנגדות 0.618 פיבונאצ'י וינסו לפרוץ למעלה השבוע לאחר שעלו מעל ל-5% במהלך השבועיים האחרונים והתאוששו ממרבית הירידה של חודש אפריל, המדדים המובילים (S&P 500 ונאסד"ק 100) מגיעים אל רמת ההתנגדות הקלאסית של סרגל הפיבונאצ'י. רמת התנגדות זו יכולה לעזור לנו לקבוע האם מדובר בתיקון טכני במגמת ירידה ועל נקודת הסיום של הראלי של השבועיים האחרונים או על שבירתה של מגמת הירידה ומעבר אל מגמת עלייה חדשה שתוכל לקחת אותנו אל שיאי כל הזמנים במדדים. מדובר בנקודה טכנית חשובה מאוד שיכולה לסייע לנו לחפש עסקאות לונג ושורט במהלך השבוע הקרוב בהתאם לצורה שבה השוק יגיב ברגע שהמסחר הרציף יפתח. במידה וה-S&P יצליח לפרוץ את רמת ההתנגדות ב-5150 נקודות, הוא יוכל להמשיך להתקדם למעלה ללא הפרעה טכנית משמעותית. השוק הסיני מתעורר לחיים - מדד המניות בהונג קונג פורץ למעלה אחרי שהגיעו לפיק היסטורי בתחילת 2021, המניות הסיניות בשווקים מתחילות להתעורר ומראות סימני חיים אחרי תקופה ארוכה מאוד שבהן היו בתחתית טבלת המובילות בשווקים. מדד המניות המוביל בהונג קונג (HSI), ההאנג סאנג, עלה 25% מאז ה-22 לינואר האחרון ונמצא במגמת עלייה מרשימה ביותר. כעת, המדד נמצא ברמה הגבוהה ביותר מאז ספטמבר 2023 וינסה להמשיך לטפס בשבועות והחודשים הקרובים. ברמה הטכנית, ניתן לראות ש-HSI פרץ קו מגמה יורד שבלם אותו מעל ל-3 שנים ברציפות - אירוע טכני משמעותי ביותר שיכול להעיד על רצינות המשקיעים בגל העליות הנוכחי ועל תנועת המחיר החריגה שאנחנו רואים בשבועות האחרונים.
CAPITALCOM:US100לונג
מאת ‎Ohadlevi3‎
יש עוד לאן לרדת ? ... כמובן שכל האמור אינו המלצה לפעולה והכל דעתי האישית בלבד . הנאסד''ק מבחינה טכנית חד משמעית עוד יכול לרדת למטה. אין לי מה להרחיב כי ממה הוספתי על הגרף הסברים והמחשות לכל מה שאני חושב שיש סיכוי שיקרה. בתור סוחר/משקיע אתה חייב להסתכל על התמונה היותר מלאה של הדברים ומעבר לגרף להסתכל על המאקרו כלכלה ולהבין מה יעזור לי בשביל לקבל תנועה מסוימת. בוא נסתכל על המצב הקיים (הריבית בארצות הברית עומדת על 5.5 אחוז) בשביל להוריד ריבית אנחנו צריכים לראות שני דברים עיקרים. ירידה באינפלציה (בביקוש הצרכנים למוצרים ושירותים בשוק) עלייה באבטלה (חס וחלילה לא בקטע רע, אבל בעקבות המצב שאנשים יותר מובטלים זה אומר שחברות משלמות פחות לעובדים, ואנשים שהיו מרוויחים X כסף כבר לא מרוויחים וככה הביקוש הצרכני יורד). הריבית משפיעה לכולנו על הכיס, על ההלוואות שלכם (גם משכנתא וגם כל סוג הלוואה אחרת, חוץ מהשוק האפור כן... 🤣). ברגע שהריבית תרד זה יעזור לשוק להשתקם , החברות ישלמו פחות על ההלוואות שלהם וייפנו כסף שכרגע הוא עלות הלוואה גדולה לצורכי פיתוח החברה וכו') . שיהיה חג שמח ומבורך ומלא בשורות טובות
NASDAQ:QQQ
מאת ‎afiksmartrading‎
סיכום אירוע חציית הביטקווין...סיכום אירוע "חציית" הביטקוין בפעם הרביעית: מה קרה? רשת הביטקוין השלימה את "החצייה" הרביעית שלה ב-19 באפריל 2024. משמעות הדבר היא שהתגמול לכורים עבור אישור עסקאות חדשות ירד בחצי, מ-6.25 ביטקוין ל-3.125 ביטקוין. ההשלכות: קצרות טווח: מחיר הביטקוין היה תנודתי לקראת האירוע, אך לא הושפע משמעותית באופן מיידי מהחצייה עצמה. אנליסטים מסוימים צופים ירידה בטווח הקרוב במחיר עקב תנאי קניית יתר. אחרים מאמינים שהמחירים יישארו גבוהים בשל גורמים כמו אישורים עתידיים של Ethereum ETF, הפחתת ריבית עתידית של הבנק המרכזי והתפתחויות רגולטוריות. ארוכות טווח: אירועי חצייה היסטוריים הובילו לעליות משמעותיות במחיר הביטקוין. ירידה בהיצע צפויה להוביל לעלייה בביקוש, מה שעלול להעלות את מחיר המטבע. "חציית" זו עשויה להוביל לקונסולידציה בתעשיית כריית הביטקוין, כאשר כורים קטנים יותר פחות רווחיים ייאלצו לסגור את פעילותם. השפעה על חברות כרייה: צפויה ירידה של 50% בהכנסות כתוצאה מהחצייה. ייתכן שתהיה קונסולידציה וסגירות של עסקים. חברות יעילות יותר בעלות עלויות נמוכות צפויות לשרוד ולהצליח. כמובן שכל האמור אינו המלצה לפעולה הכל דעתי האישית בלבד ואינו מהווה תחליף לייעוץ פיננסי.
מאת ‎afiksmartrading‎
1
אלארום טכני קצר + ALAR STOCKנסחרת בתעלת מחירים, הנייר הולך הצידה מתחילת אפריל. איזור תמיכה בתחתית תעלה עולה. הנייר נגע באופקית 30$ וביצע מימוש. הליכה הצידה טובה לצבירת מומנטום מחדש כאשר פריצת 30$ תכניס קונים חדשים אל עבר קידומת חדשה עליה נדבר בניתוח הבא. מחזורים סביב ממוצע פלוס. הטכני ילך יד ביד עם המשך צמיחה. ההערכה היא כי המשך הצמיחה יהיה מנת חלקה של אלארום בשנים הקרובות בהתאם לשוק ה-DATA העולמי ובפרט בעולם ה-SCRAPING Data is everything and everything is data!
NASDAQ:ALARלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
1
למרות התקיפה האיראנית: ביטקוין מוחק את הירידות של הסופ"ש | סקירהנקודות חשובות שבוע של תנודתיות וירידות: המתח בין איראן לישראל שוב גרם לירידה חדה בשווקים ביום שישי הדולר לא מפסיק לעלות ומגיע לרמה הגבוהה ביותר מאז נובמבר 2023 ביטקוין יורד בחדות בסופ"ש לאחר המתקפה האיראנית אך נבלם נכון לעכשיו ה-S&P סגר לראשונה מזה חודשים מתחת לממוצע נע 20 יחד עם הנאסד"ק עונת הדו"חות חוזרת: ASML, TSMC ו-NFLX פותחות השבוע מלחמת עולם שלישית בפתח? המתקפה האיראנית במהלך הסופ"ש גרמה לשוק הקריפטו לרדת בחדות והציתה פחד גדול בשווקים שהיו סגורים באותה שעה. ביטקוין צנח ב-10% בפחות משעתיים ואלטים רבים ירדו בין 20-30% באותו פרק זמן. למרות זאת, נכון לעכשיו נראה ששוק הקריפטו התאושש ונבלם לאחר הפרסומים האיראנים כי מבחינתם "התקיפה נגמרה". האם השווקים הולכים לקרוס בעקבות המלחמה או שמדובר בעימות זמני בלבד שיגרום לתנודתיות קטנה לפני הלג הבא למעלה? עונת הדו"חות מתחילה: אחרי שבשבוע שעבר ראינו את הבנקים הגדולים בארה"ב מדווחים על תוצאות טובות ויורדים בחדות, השבוע נראה כיצד השוק יגיב לדו"חות של ענקיות הטכנולוגיה השונות. מניות כמו TSMC ו-ASML מסקטור השבבים ידווחו בשלישי ורביעי ונטפליקס (NFLX) תסגור את השבוע עם הדו"ח הגדול הראשון של העונה. במהלך 2023 עונת הדו"חות הייתה אחת התקופות החזקות ביותר עבור השווקים בעקבות התוצאות המצוינות של ענקיות הטכנולוגיה. כעת, לאחר הירידות של השבועות האחרונים, השוק מחכה בכיליון עיניים לתוצאות החדשות שיוכלו לתת בוסט משמעותי וחשוב לשווקים לקראת המשך השנה. הריבית תרד רק פעם אחת ב-2024? החוזים העתידיים מראים סבירות גבוהה שכן אחת הסכנות הגדולות ביותר בשווקים נכון לעכשיו היא החשש שהריבית תרד רק פעם אחת (אם בכלל) במהלך 2024 בעקבות האינפלציה הדביקה ושוק העבודה החזק בארה"ב. בתחילת השנה, ציפיות הריבית היו שונות לחלוטין - השוק צפה 6 הורדות ריבית עד סוף 2024 ומניות הטכנולוגיה הקטנות עלו למעלה בקצב שלא נראה מזה שנים, אך הנתונים של הרבעון הראשון של השנה גרמו לשינוי חד בציפיות האנליסטים ובתחזיות של חברי הפדרל רזרב. כעת, השוק צופה שהריבית תרד ב-0.25% לראשונה רק בספטמבר ופעם נוספת בפגישה האחרונה של השנה בחודש דצמבר. במידה ותרחיש זה (או גרוע ממנו) אכן יתממש, ייתכן שהראלי חסר התקדים בשווקים יעצר בקרוב או לפחות יוריד הילוך באופן משמעותי. חשוב לציין כי החוזים העתידיים על שער הריבית משתנים באופן קבוע ובצורה תנודתית מאוד, לכן יש לקחת אותם בערבון מוגבל ולזכור כי כל נתון מקרו כלכלי חלש כמו שיעור אבטלה גבוה, נתוני תעסוקה חלשים או ירידה באינפלציה יוכלו לגרום לפד לרצות להוריד את הריבית מוקדם יותר מהתחזית הנוכחית. במקביל לכך, תשואות האג"ח ל-10 ו-20 שנים ממשיכות לזנק ומשלימות עלייה של 20% מתחילת השנה. גם מדד הדולר (DXY) עלה בכ-5% מתחילת 2024 וממשיך להפעיל לחץ רב על השווקים ובעיקר על מניות הטכנולוגיה הקטנות וחברות הרגישות לריבית הגבוהה. עונת הדו"חות חוזרת: נטפליקס, TSMC ו-ASML ידווחו מסקטור הטכנולוגיה והשבבים למרות שעונת הדו"חות החלה באופן רשמי בשבוע שעבר עם הבנקים הגדולים בארה"ב, האקשן האמיתי צפוי להתחיל בחמישי הקרוב ולהמשיך בשבועיים הבאים עם הדו"חות הרבעוניים של ענקיות הטכנולוגיה בשווקים. ביום חמישי לפני פתיחת המסחר תדווח ענקית השבבים מטאיוואן, TSMC. מניית החברה עלתה ב-70% מאז התחתית הכוללת בשווקים בסוף אוקטובר האחרון וכעת היא נסחרת בדיוק באותה רמה שבה נבלמה לפני שנתיים בתחילתו של השוק הדובי של 2022. במידה ו-TSM תצליח לפרוץ את רמת ההתנגדות הקריטית הזאת ותגיע לשיא חדש בעקבות דו"ח פונדמנטלי חזק שמציג צמיחה גבוהה וביקוש נרחב עבור שבבי ה-AI של החברה, היא עשויה להמשיך לעלות גם בשבועות הקרובים שלאחר הדו"ח אך אם החברה תאכזב את המשקיעים ולא תדווח על מספרים מספיק מרשימים היא ככל הנראה תבלם שוב ברמת ההתנגדות הנוכחית ותוכל לצנוח למטה במהירות. המניה נמצאת על נקודה קריטית מבחינה טכנית והדו"ח הקרוב יקבע את גורלה לשבועות הקרובים. לאחר סגירת המסחר ביום חמישי, תעלה לפודיום ענקית הסטרימינג נטפליקס (NFLX) ותפרסם את הדו"ח הראשון של חברות הטכנולוגיה האמריקאיות. נטפליקס צפויה לפרסם רווח נקי של 4.5 דולר למניה והכנסות של 9.27 מיליארד דולר, עלייה של 20% ברווח הנקי ו-7% בהכנסות מאותו רבעון בשנה שעברה. מניית NFLX עלתה 240% מאז התחתית שמצאה ביולי 2022 והיא מרחק 14% בלבד משיא כל הזמנים שאליו הגיעה באוקטובר 2021. ראוי לציין כי 2 הדו"חות הכספיים האחרונים ש-NFLX פרסמה היו טובים מהצפי ושלחו את המניה לעליות חדות - המניה עלתה 18% ב-3 הימים שלאחר הדו"ח האחרון שלה ו-17% ביום שלאחר הדו"ח האחרון של 2023. המניה מגיעה אל הדו"ח עם מומנטום שורי חזק ורוח גבית מהשווקים ותנסה לפרוץ גם היא אל שיא כל הזמנים. מכירות האייפונים של אפל ירדו ברבעון האחרון, המניה יורדת 1.3% בפרי מרקט משלוחי הסמארטפונים העולמיים של אפל נפגעו ברבעון הראשון והפילו את ענקית הטכנולוגיה מהמקום הראשון בעולם בחזרה אל המקום השני לאחר סמסונג. משלוחי האייפון של אפל ירדו ב-9.6% בשנה האחרונה ל-50.1 מיליון יחידות ברבעון האחרון. המשלוחים של סמסונג ירדו ב-0.7% ל-60.1 מיליון יחידות, ירידה נמוכה מספיק בשביל שסמסונג תכבוש מחדש את המקום הראשון בטבלת מכירות הסמארטפונים ברחבי העולם. החדשות גורמות לאפל לרדת במסחר המוקדם לאחר שעלתה בחדות בשבוע האחרון עם הכרזת החברה על שילוב AI במקבוקים החדשים שהחברה צפויה להוציא.
מאת ‎Ohadlevi3‎
1
אלארום טכנולוגיות ALAR - עדכון טכני/פנדומנטלי עדכניברמה הטכנית אלארום נסחרת בתוך תעלת מחירים עולה. אתמול יום ב' המסחר בארה"ב התנהל תחת מחזור מסחר גבוה שהוביל את הנייר עד להתנגדות אופקית ב- 30$ ושם קיבל התנגדות והתממש. בחציית אזור מחירים 30 דולר היעד הבא יסומן על רצועת מחיר 40-42 דולר. ניכר כי יש ביקוש גובר לנייר והמתנדים כולם שוריים. הליכה הצידה לטובת צבירת מומנטום מחודש לפריצת 30$ תהיה טובה להמשך. ברמה הפנדומנטלית בקצרה - החברה דיווחה אתמול על דוחות רבעון 1 2024 בו אנו רואים כי יש המשך צמיחה והכנסות שיא הנובעות בעיקרן מפעילות חברת הבת NET NUT, ביצת הזהב של אלארום. נזכיר כי NET NUT עוסקת בתחום גרידת הנתונים (Data scraping), עיבודים והתאמה לפי דרישת לקוח, שוק רותח בעולם ה-DATA שהולך להיות התחום שעליו יהיה מבוסס העולם הטכנולוגי בשנים הבאות. הצמיחה צפויה להישמר ואף לגדול רוחבית בפרט בדוחותיה של אלארום. קופת המזומנים של החברה בעלייה וכרגע יתרת המזומנים הינה 15M דולר. החברה נחשפת אט אט לציבור המשקיעים הרחב בישראל ובארה"ב. לסיכום, אל תוך שנת 2024-2025 אנו מעריכים כי ALARUM תמשיך לצמוח יחד עם השוק הספציפי בו עוסקת ואף תהפוך לחברה מובילת שוק בתחומה בזכות שילוב יכולות האוטומציה וההנגשה ללקוח שצריכים להיכנס למחזור לקראת סוף השנה.
NASDAQ:ALARלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎
ביטקוין: המטבע הדיגיטלי שמשנה את פני הכלכלהביטקוין מתפרץ לשמיים לשיא כל הזמנים , המטבע הדיגיטלי משנה לחלוטין את פני הכלכלה העולמית. זהו לא סתם תופעת שוק רגילה; זו מהפכה כלכלית בממדים עולמיים. מה שהתחיל בעליה גדולה ראשונה ב2020 ועכשיו הופך לגל עוצמתי שמשפיע על המחשבות והתנהלות הכלכלית ברחבי העולם, השאלה היא לא רק כמה גבוה הוא יגיע, אלא השאלה היא לא רק על סף של 100,000 דולר לביטקוין, אלא גם על הכניסה לעולם השינוי הדיגיטליים בכללי. האם עכשיו בעידן שבו המטבעות הדיגיטליים משנים את דרך החשיבה על כספים והשקעות, וביטקוין עומד בראש הרשימה. המחיר שלו עולה כמו מטאורו הוא מביא עמו לא רק סיכונים, אלא גם הזדמנויות מרתקות. כפי שכולנו יודעים, ביטקוין הוא מטבע דיגיטלי שמצוי בתוך סביבה דינמית ומשתנה כל הזמן. על פניו, הוא נוטה לעלות בזמנים של אי-וודאות ולרדת כאשר השקט מתחיל להתגורר בשוק. המציאות הכלכלית הנוכחית והאירועים הגאופוליטים המתרחשים מסביב העולם יכולים לשנות את פני השוק. 100,000 דולר לביטקוין אחד? רק עניין של זמן. אך אחד הדברים הבטוחים הוא שהתנודות במחירי הביטקוין עשויות להמשיך ושזהו עוד רק פרק בדרך הארוכה של המטבע הדיגיטלי הפופולרי. BITSTAMP:BTCUSD
BITSTAMP:BTCUSDלונג
מאת ‎igorprc‎
ה-S&P סוגר את הרבעון הטוב ביותר מזה 5 שנים: סקירה שבועיתנקודות חשובות שבוע חזק עבור המניות הקטנות בשוק: הראסל 2000 פרץ לשיא שנתי חדש הדולר ותשואות האג"ח ירדו במהלך השבוע ואפשרו לשווקים לעלות ביטקוין חוזר ל-70 אלף ומנסה לפרוץ לשיאים חדשים נתוני ה-PCE היו טובים ועשויים לתרום לעליות במהלך השבוע הקרוב נכנסים אל חודש אפריל: אחד החודשים החזקים ביותר בשנה נתוני תעסוקה ונאום של פאוול ברביעי ובשישי, שימו לב הראלי בוול סטריט מתרחב: המדדים המובילים ממשיכים לעלות וסגרו שבוע ירוק נוסף, הפעם בחסות המניות הקטנות והסקטורים החלשים שיותר שדחפו את השוק למעלה. מדד הנאסד"ק היה החלש ביותר מבין המדדים המובילים ועמד במקום בזמן שסקטורים אחרים תפסו פיקוד והוליכו את השוק למעלה. תנועה זו היא שורית ביותר וחשובה מאוד להמשכיותו של השוק השורי בארה"ב - אנו רואים יותר ויותר סקטורים משתתפים בעליות ומאפשרים למניות הטכנולוגיה והשבבים לעצור ולקחת אוויר. הטרייד המוצלח ביותר בשוק כרגע הוא לעשות רוטציה מסקטור לסקטור ולנצל את המקומות שבהם יש הכי הרבה מומנטום. נתוני ה-PCE היו טובים וגם נאומו של פאוול: גם בגזרת המקרו השבוע האחרון היה חיובי עם נתוני אינפלציה טובים מהצפי ברמה החודשית ולפי הצפי ברמה השנתית. נאומו של פאוול בשישי היה רגיל למדי והוא לא רמז על דברים שעשויים "לעצבן" את המשקיעים בשבוע הקרוב. ה-S&P 500 סוגר את הרבעון הטוב ביותר מאז הרבעון הראשון של 2019 עם תשואה של 10% לאורך הרבעון, ה-S&P חצה לראשונה את רף 5,000 הנקודות (או 500$ בתעודת הסל SPY) ויצא רשמית מהשוק הדובי של 2022. במהלך הרבעון, 40% ימי המסחר היום ימים בהם ה-S&P סגר בשיא כל הזמנים, נתון המציג את העוצמתיות והעקביות של המומנטום השורי בשווקים בחודשים האחרונים. העליות בשווקים החלו גם להתרחב לסקטורים אחרים ואינם ממוקדים אך ורק בבינה מלאכותית ושבבים - במהלך הרבעון הראשון של השנה, כל 11 הסקטורים מלבד סקטור הנדל"ן רשמו תשואה חיובית. העליות מגיעות על רקע הגישה היונית שהפדרל רזרב החל לאמץ במהלך החודשים והאחרונים והציפייה בשווקים לקראת הורדות הריבית שצפויות להתחיל ביוני הקרוב. לפי פגישת הפד האחרונה, חברי הועדה צופים 3 הורדות ריבית במהלך השנה הקרובה והמשקיעים אוהבים את זה. ברשימת המניות המובילות ביותר ב-S&P 500 מתחילת השנה, אפשר למצוא את: Super Micro Computer (SMCI) - 255% NVIDIA (NVDA) - 82.5% Constellation Energy (CEG) 58.1% Deckers Outdoor (DECK) 40.8% Micron (MU) - 38.1% General Electric (GE - 37.5% Meta Platforms (META) - 37.2% Marathon Petroleum (MPC) - 35.8% The Walt Disney Company (DIS) - 35.5% Eli Lilly (LLY) 33.5% למרות שהמובילות הן חברות השבבים והבינה המלאכותית, ניתן למצוא בעשירייה הפותחת חברות מגוונות מסקטורים שונים המעידים על התרחבותו של הראלי בוול סטריט. העונתיות של אפריל תדחוף את השווקים לעוד חודש מוצלח? לא כל כך בטוח למרות שבאופן עונתי חודש אפריל הוא אחד החודשים הכי חזקים בשנה בשווקים ב-20 השנים האחרונות, העונתיות של מרץ ופברואר, חודשים חלשים יותר, לא פגעה במדויק במהלך הרבעון האחרון ומטילה ספק באמינות הגרף לקראת המשך השנה. עד אמצע פברואר, העונתיות במדדים הייתה מדויקת להפליא: השווקים מצאו תחתית באוקטובר ויצאו לריצה היסטורית של מספר חודשים הכללה פריצה לשיאים חדשים בנאסד"ק וב-S&P. הכל עבד בצורה מדויקת והיה נראה שהעונתיות מתפקדת בתור מפת הדרכה לכיצד לנווט בשווקים.. עד שהגיע פברואר. על פי גרף העונתיות, חודש פברואר הוא לרוב חודש חלש החל מהחצי השני שלו. המדדים מגיעים לשיא באמצע החודש ואז מתקנים ומוחקים את כל העליות של תחילת השנה במהלך סוף פברואר ותחילת מרץ. לאחר מכן, הם יוצאים לריצה נוספת שתפרוץ לשיא שנתי חדש במהלך אפריל, אחד החודשים הכי חזקים במהלך השנה. על הנייר, נראה שאנחנו בדרך לעוד גל ירוק של עליות בשווקים - אך בהתחשב בכך שהשווקים לא באמת תיקנו כלפי מטה כמו שהעונתיות רמזה באמצע פברואר, יש להטיל ספק באמינות התיאוריה שמאחורי העונתיות הממוצעת לקראת הכניסה לחודש אפריל. אם פברואר לא היה מדויק, גם אפריל יכול לראות אחרת השנה. זכרו: אין אף אינדיקטור (לא טכני, לא פונדמנטלי ולא מקרו כלכלי) אחד בודד שיכול לקבוע מה הולך לקרות בשווקים. על מנת להבין לאן השוק הולך ללכת בטווח הקצר, הבינוני והארוך עלינו לבצע ניתוח מעמיק שמתחשב בכל הגורמים האפשריים שיכולים להשפיע על התוצאה. במקרה הנוכחי, העונתיות מרמזת על חודש שורי במיוחד, אך לאור הפספוס בחודש האחרון אנו לוקחים את הנתונים בערבון מוגבל. אחרי נתוני ה-PCE בשבוע שעבר: השוק מחכה לנתוני התעסוקה של השבוע לאחר שביום שישי האחרון פורסמו נתוני מדד ההוצאה לצריכה הפרטית, המשקיעים נשמו לרווחה: האינפלציה ממשיכה לדשדש ולא מראה סימנים משמעותיים של עלייה. השינוי החודש (MoM) במדד היה אפילו נמוך יותר מהצפי, נתון שמחזק עוד יותר את המשקיעים הטוענים כי הפד צריך להוריד את הריבית. לאחר פרסום הנתונים, יו"ר הפד ג'רום פאוול נשא נאום נוסף על מצב הכלכלה האמריקאית ולא הפתיע את המשקיעים לרעה. פאוול חזר על אותן אמירות קבועות כמו ברוב הנאומים הקודמים שלו ונראה שהשוק לא ייחס לו חשיבות גדולה. החוזים העתידיים על שער הריבית בארה"ב עדיין מצביעים על 3 הורדות ריבית במהלך השנה הקרובה - הראשונה ביוני, השניה בספטמבר והאחרונה בדצמבר. פאוול אמר שלפד "אין סיבה למהר להוריד את הריבית" והוא עמד מאחורי אמירה זו במהלך השנה האחרונה, אך נראה שכעת כולם כבר מסכימים - הגיע הזמן להתחיל לעבוד בכיוון הנגדי ולהוריד את הריבית בחזרה למטה.
AMEX:SPYלונג
מאת ‎Ohadlevi3‎
1
סילבר קסטל טכני + פנדומטלי קצרצרהרמה הפנדומנטלית - עוסקת בתחום הקריפטו כבית השקעות, החברה מציגה צמיחה בהכנסות, התחום מרכז עניין רב ולאור עליית שווי הביטקויין והנגשת פלטפורמות מסחר פשוטות, עניין זה ילך ויגבר. קבוצת משקיעים קיבלו הקצאה ויזרימו לחברה בכפוף לאישור האסיפה כ- 10M ש"ח מה שפותר בעיית נזילות ומאפשר לחברה ללכת בבטחה ואולי להפוך את 2024 לשנה חזקה מבחינתה. שווי שוק כ- 48M ש"ח. ברמה הטכנית, עלייה במחזורים, דגל שורי בפוטנציאל לרצועת מחיר באזורי 2200-2400. נסחרת בתעלה עולה. נראה שצוברת מומנטום בהליכה הצידה. כרגע הנחת העבודה היא צבירת מומנטום מחודש לטובת המשך תנועה מעלה וריכוז עניין. בהצלחה.
TASE:SLCLלונג
מאת ‎Eliran_Matityahu‎