סיווג תעודות סל: קטגוריות, מיקודים ונישות

הסיווג של תעודות סל (קרנות נסחרות בבורסה) הוא דרך לארגן את הקרנות הללו על סמך מאפיינים שונים. בדרך כלל, הסיווג מתרחש במספר רמות: סוג נכסים, קטגוריה, מיקוד ונישה. בואו נעמיק בכל אחד מאלה:

סוג נכסים: זוהי הרמה הכללית ביותר הקובעת את סוג ההשקעות בהן נסחרת הקרן. דוגמאות לסוגי נכסים הן: מניות, אג"ח, נדל"ן וסחורות.

קטגוריה: ברמה זו, הקרנות מחולקות לתת-קבוצות בתוך קבוצת הנכסים שלהן. לדוגמה, בתוך קבוצת הנכסים "מניות", הקטגוריות עשויות לכלול מגזרים (טכנולוגיה, בריאות וכו'), גודל החברה (גדול, בינוני, קטן) וסגנון (צמיחה, ערך).

מיקוד: רמה זו מתייחסת למאפיינים מיוחדים יותר. אם, למשל, תעודת סל משקיעה במניות טכנולוגיה, ההתמקדות שלה יכולה להיות בתתי-מגזרים ספציפיים כמו בינה מלאכותית או אבטחת סייבר.

נישה: זוהי רמת הסיווג הספציפית ביותר. קרנות בקטגוריה זו מתמקדות בדרך כלל בפלחי שוק מאוד צרים. לדוגמה, תעודת סל עשויה להשקיע רק בחברות העוסקות בפיתוח כלי רכב חשמליים.