שוק החוזים העתידיים

חוזה עתידי הוא הסכם חוקי לקנות או למכור נכס (כגון סחורה או נייר ערך) במחיר קבוע בתאריך עתידי מסוים. הקונה מסכים לרכוש ולקבל את הנכס כאשר החוזה פג, בעוד שהמוכר מסכים למסור אותו באותו מועד.

רוב חוזי החוזים העתידיים נסחרים דרך בורסות מרכזיות כמו Chicago Board of Trade ובורסת הסחורות של שיקגו (CME). אבל אין צורך לעזוב את TradingView כדי לסחור בחוזים עתידיים — אתה יכול לעשות זאת ישירות מהגרפים שלך. פשוט עיין ברשימת הברוקרים המשולבים שלנו ומצא את הברוקר הטוב ביותר לצרכים ולאסטרטגיה שלך.

לפני שאתה מתחיל, חשוב מאוד לבצע מחקר: לבצע ניתוח טכני על הגרף, להעריך סיכונים, ולבחון את האסטרטגיה שלך.

חוזים עתידיים על אנרגיה הם חוזים הקשורים לסחורות אנרגיה — הם נועדו להקל על המסחר בכמויות ספציפיות של נפט גולמי, גז טבעי, בנזין וכו'. חוזים עתידיים על אנרגיה מאפשרים ליצרנים, צרכנים וסוחרים לנהל את תנודתיות המחירים בשווקי האנרגיה או לנצל תנודות מחירים עתידיות.

גלו מגוון רחב של חוזים עתידיים על אנרגיה עם נתונים סטטיסטיים מפורטים ישירות ב-TradingView.

חוזים עתידיים חקלאיים הם חוזים נגזרים עם סחורות חקלאיות (חיטה, תירס, פולי סויה וכו') כנכס הבסיס. הם נמצאים בשימוש נרחב למסחר בכמויות סטנדרטיות של סחורות, ומאפשרים לחקלאים, יצרני מזון וסוחרים לגדר מפני תנודות מחירים או להרוויח משינויי מחירים צפויים בשוק החקלאי.

עיין ברשימה מלאה של חוזים עתידיים חקלאיים עם נתונים סטטיסטיים מפורטים ישירות ב-TradingView.

שוקי החוזים העתידיים הם פלטפורמות שבהן סוחרים נפגשים כדי לקנות ולמכור חוזים עתידיים. בעבר, המסחר התבצע באופן פיזי: הסוחרים היו מגיעים ל"פיט" על רצפת המסחר ומבצעים את העסקאות בצעקות ובתנועות ידיים אינטנסיביות. כיום, כל זה מתבצע בצורה אלקטרונית.

בשוק החוזים העתידיים, קונים ומוכרים מציבים מרג'ין/ביטחון כספי כדי לאבטח את הפוזיציות שלהם, והרווחים או ההפסדים מיושבים יומית באמצעות שיטת mark-to-market. בסיום החוזה, ההסדר מתבצע במזומן או באמצעות מסירה פיזית, אם כי רוב הסוחרים סוגרים את הפוזיציות מראש. מכיוון שחוזים עתידיים מציעים גמישות ומינוף, שוקי החוזים מושכים משתתפים מגוונים: סוחרי גידור, ספקולנטים, סוחרי ארביטראז', משקיעים מוסדיים ומשקיעים פרטיים.

כמה משוקי החוזים העתידיים הגדולים כיום הם ה-New York Mercantile Exchange (NYMEX), ה-Chicago Mercantile Exchange (CME), ה-Chicago Board of Trade (CBoT), ו-Cboe Options Exchange (Cboe). הם רשומים ברשות Commodity Futures Trading Commission (CFTC), הגוף המרכזי האחראי על רגולציית שוקי החוזים העתידיים בארצות הברית. במדינות אחרות, שוקי החוזים מפוקחים על ידי גוף מקביל ברמה הלאומית.

ריבית פתוחה הוא מספר החוזים העתידיים הפעילים הכולל שטרם נסגרו או פגו. הוא משקף את מידת העניין או ההשתתפות הקיימת בשוק.

סוחרים משתמשים בריבית פתוחה כדי להעריך את חוזק השוק. לדוגמה, ירידה בריבית פתוחה לעיתים מסמנת שסוחרים סוגרים פוזיציות — סימן אפשרי להיחלשות המגמה.

מחירי חוזים עתידיים מונעים בעיקר על ידי היצע וביקוש, אינדיקטורים כלכליים ומדיניות הבנק המרכזי. שיבושים כמו בצורות או מתחים גיאופוליטיים יכולים להשפיע על ההיצע, בעוד ששינויים באינפלציה או בריבית מעצבים את ציפיות המשקיעים. שינויים אלה משפיעים על האופן שבו סוחרים מעריכים מחירים עתידיים ביחס לתנאים הנוכחיים.

גם סנטימנט השוק וספקולציות משחקים תפקיד גדול, כאשר סוחרים מגיבים לעתים קרובות לחדשות או תחזיות לפני שהפונדמנטל משתנה. גורמים כמו עלויות אחסון, רמות מלאי ופקיעת חוזים משפיעים גם הם על התמחור, במיוחד בסחורות. מגמות עונתיות, מדיניות ממשלתית ואפילו טכנולוגיות חדשות יכולות להשפיע עוד יותר על שוקי החוזים העתידיים.