התחל

ניתוח מגמה

סקירה יומית 09-09-25 - סימפוניה לא מכוונתסימפוניה לא מכוונת, 9 ספט׳ 2025 אתה מסתכל על המסך הירוק ומרגיש... כלום. אולי אפילו קצת עצבני. זה אותו דיסוננס קוגניטיבי שחווים סוחרים בכל העולם כרגע, תחושה עמומה שמשהו פה מסריח, גם כשהכותרות צועקות על שיאים חדשים בנאסד"ק. זאת לא בעיה אצלך במערכת העצבים, זאת בעיה במערכת שאתה סוחר בה. אתה צודק לחלוטין בחשדנות שלך, כי מה שראינו אתמול לא היה קונצנזוס של קונים. זו הייתה הופעה של סולן וירטואוז שמנגן כל כך חזק, שאתה בקושי שם לב ששאר התזמורת מזייפת או פשוט שותקת. המשימה שלנו היא לא להתרשם מהסולו, אלא להקשיב היטב לתזמורת כולה. 🐘 סימפוניה לא מכוונת בוא נדבר דוגרי על המוזיקה שהתנגנה אתמול. הכינור הראשון, הנאסד"ק, ניגן סולו מבריק וקבע שיא כל הזמנים. אבל בוא נצלול לתוך הפרטיטורה: על כל 13 מניות שעלו בנאסד"ק "החגיגי", היו 9 מניות שירדו. תחשוב על האבסורד הזה רגע, ביום של שיא היסטורי, כמעט 40% מהנגנים פשוט ניגנו בכיוון ההפוך. ההוכחה הניצחת לכך היא הפער בין מדד S&P 500 הרגיל, שעלה ב-0.21%, לבין מדד S&P 500 Equal Weight, שירד ב-0.1%. זה לא סתם נתון טכני, זה הסיפור כולו. זה אומר שאם היית משקיע דולר אחד בכל אחת מ-500 החברות הגדולות, היית מפסיד כסף אתמול. רק בגלל שהשקעת יותר דולרים באפל ובאמזון, התיק שלך נראה ירוק. זאת לא תזמורת בהרמוניה, זאת מסיבת אוזניות שבה כל אחד שומע משהו אחר. 8 מתוך 11 סקטורים סיימו בטריטוריה שלילית או אפסית. זה אומר שרוב הכלכלה האמיתית - הבנקים, חברות האנרגיה, שירותי הבריאות - פשוט לא הוזמנה למסיבה. 🐘 הסולנים והשקטים הסולנים שהובילו אתמול את הקונצרט היו שמות מוכרים. ברודקום (AVGO) זינקה ביותר מ-3.2% והמשיכה לנגן על אדי דוח חזק. לשם השוואה, כל סקטור הפיננסים הענק, עם כל הבנקים וחברות הביטוח שלו, סיים את היום באפס מוחלט, 0.00%. תחשוב על האנרגיה האדירה שנדרשה כדי להזיז מפלצת כמו ברודקום, לעומת האדישות המוחלטת כלפי עמוד השדרה הפיננסי של הכלכלה. אפילו בתוך הסקטורים ה"חזקים", הייתה מלחמה פנימית. סקטור הצריכה המחזורית, שסיים בעלייה, היה בעצם זירת היאבקות בין שני ענקים: אמזון (AMZN) התחזקה ב-1.5%, בעוד טסלה (TSLA), סמל החדשנות, החליקה מטה באחוז שלם בעקבות חדשות על איבוד נתח שוק. כשהמובילים של סקטור "חזק" מושכים לכיוונים מנוגדים, זה אומר לך שהאמונה של המשקיעים דקה כמו נייר. וברקע, ראינו את מניות הטלקום הוותיקות (ורייזון, AT&T) חוטפות ירידות של 2-4% בגלל עסקת ענק בתחום הלוויינים. זה שיעור חשוב: בשוק של היום, אין דבר כזה "גדול מכדי ליפול". יש רק "מהיר או מת". 🐘 אז איך מוצאים את הקצב? השורה התחתונה היא שהשוק הזה הוא אולם קונצרטים כאוטי. לבחור להאזין רק למדד הראשי זה כמו לשבת בשורה האחרונה עם אטמי אוזניים ולשפוט את כל הקונצרט רק לפי התנועות של המנצח. אתה לא יכול פשוט "לקנות את השוק" ולצפות להרמוניה. התפקיד שלך כסוחר, כמאזין חד-אוזן באולם הזה, הוא להפסיק להסתכל על המנצח ולהתחיל להקשיב לכל כלי בנפרד. המדד הוא רעש לבן, הוא הסחת דעת. מה שמשנה זה איזה כלי מנגן נכון ובאיזה חלק של היצירה הוא נמצא, ולאן הקהל מפנה את תשואותיו. זה הזמן להיות מפיק מוזיקלי, לא סתם מאזין מהשורה. זה אומר לזהות את הכלים והסקציות שמראים עוצמה יחסית אמיתית, כאלה שמנגנים יפה גם כשהתזמורת מבולגנת, ולהיזהר כמו מאש מאלו שמזייפים ומחכים להפסקה כדי לברוח מהבמה. שיטת וויקוף לא עוסקת בניחושים, היא עוסקת בזיהוי התווים שהכסף הגדול כותב – והם ברורים מתמיד כרגע. 🐘 הצליל הצורם שברקע כל ההופעה הזאת, כל חוסר ההחלטה והקצב המנומנם, נובעת מדבר אחד בלבד. התזמורת כולה מחכה בדממה דקה לאות מהמנצח, והאות הזה הוא נתוני האינפלציה (PPI ו-CPI) שיתפרסמו בהמשך השבוע. הנתונים האלה יקבעו את הטון להמשך. אם האינפלציה תפתיע ותהיה גבוהה, המנצח (הפד) ינפנף בשרביט שלו באגרסיביות, והסולנים הבודדים שמחזיקים את הקונצרט עלולים לאבד את הקצב במהירות. אם הנתונים יהיו קרירים, אולי נשמע גם את שאר הכלים מצטרפים למנגינה עליזה יותר. עד אז, אנחנו נמצאים בהפוגה מתוחה. וזה מביא אותי לעקרון הבסיסי ביותר של האיש שהשיטה שלו היא הבית המקצועי שלי, ריצ'רד וויקוף: "אל תסמוך על הדעה שלך ואל תגבה את שיקול הדעת שלך בפעולה, עד שפעולת השוק עצמה תאשר את דעתך". השוק, במלואו, עדיין לא אישר את הנרטיב של הכותרות. הקשב לפעולה, לא לדעה. יום מבורך, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
AMEX:SPY
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
אותו דבר!אותו דבר❗ אתמול לא באמת היו עליות, זה היה בעיקר יום חסר משמעות עבור המדדים שסגרו עם נר פנימי. מדד S&P 500 סגר על 6,495.16 עם 0.21% מדד NASDAQ סגר על 23,762.30 עם 0.46% מדד RUSSELL 2000 סגר על 2,394.90 עם 0.16% היום צפוי לנו פחות או יותר אותו דבר, כאשר מחר יהיה מעניין עם נתוני מדד המחיר ליצרן PPI, הצפי הוא עליה של 0.3% אחרי שבפעם הקודמת קיבלנו 0.9% ויהיה מאוד מעניין לראות מה יקרה אם מחר נקבל שוב נתון גבוה ביחס לצפי. אבל זה יהיה מחר, והיום כפי שציינתי נקבל אותו דבר כמו אתמול. פה אני שוקל האם להמשיך לקשקש על האינפלציה והריבית אבל כבר כתבתי על זה אתמול ואני לא רוצה להישמע אותו דבר... אז אני רק יניח על השולחן את האפשרות הבאה עליה ארחיב בסקירה השבועית ביום שני הבא: זוכרים את הגאפים הפתוחים מתחילת מאי? אלו שכולם ציפו שיסגרו אחרי שבוע או שבועיים?! אני לא ארחיב כעת, קצת סבלנות... אז יאללה ... ניפגש בסקירה הבאה. 👨🏼‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
SP:SPX
מאת ‎RoniPesach‎
סקירה שבועית 08/09/2025זהר ליבוביץ, 🐘וסוף המסחר בסקירה שבועית מלכודת הדבש של הפד, 8 ספט׳ 2025 אתה יושב מול המסך ביום שישי, רואה את דוח התעסוקה המחריד שיוצא, 22 אלף משרות חדשות בלבד. המוח שלך, שחוברט כמו שצריך לחשוב במונחים של "חדשות רעות לכלכלה = חדשות טובות לשוק", מיד צועק לך "יש! הורדת ריבית בטוחה!". ואכן, השוק מזנק בפתיחה, שיאים חדשים ב-S&P 500 ובנאסד"ק, ואתה מרגיש כמו גאון... למשך שבע דקות. כי אז, בלי שום אזהרה, כל החגיגה הזאת מתחילה להתפייד כמו עשן זול בבר שכונתי שעדיין מותר לעשן בו. המדדים מחזירים את כל העליות וצוללים לאדום, ואתה נשאר לשאול את עצמך מה לעזאזל קרה פה. זה הדיסוננס הקוגניטיבי שמשגע סוחרים, התחושה שהשוק משחק איתך משחק מכור שאתה לא מבין את החוקים שלו. אם זה מרגיש לך מוכר, זה בגלל שאתה מסתכל על התמונה הלא נכונה. אתה צופה במופע הבובות, במקום להסתכל על מי שמזיז את החוטים. תפסיקו להקשיב לכותרות, תתחילו לקרוא את האותיות הקטנות מה שראינו ביום שישי היה שיעור מאלף בתופעה שנקראת "מכור את החדשות" (Sell the News). הציפייה להורדת ריבית כבר הייתה מגולמת במחיר במלואה, כמו בלון מנופח שמחכה לסיכה. דוח התעסוקה החלש היה רק הסיכה הזאת, ששחררה את האוויר החם במקום לנפח אותו עוד. בוא נפרק את זה למספרים שמאחורי הרעש: סקטור הפיננסים חטף בראש וירד ב-1.8%. למה? כי כלכלה חלשה אומרת פחות הלוואות, יותר סיכון למחיקות חוב, וסביבה לא בדיוק אידיאלית לבנקים להרוויח כסף. סקטור האנרגיה צלל ב-2.1% כי כשהמפעלים מאטים, הביקוש לנפט יורד, זה כל כך פשוט. מצד שני, סקטור הנדל"ן דווקא עלה, כי הוא נושם וחי על ריביות נמוכות. ראית את ההיגיון פה? השוק לא היה מבולבל, הוא היה חד כתער. הוא פשוט העניש את כל מי שחשב שהורדת ריבית היא תרופת קסם שתפתור הכל, והעביר את הכסף למקומות שבאמת נהנים ממנה. איך מנווטים בגן חיות של נייר? השוק הוא לא מכונה הגיונית של היצע וביקוש, הוא גן חיות מלא ביצורים עם אינסטינקטים, פחדים ותאוות בצע. יש את הקופים שקונים כל כותרת מבריקה, את הפילים (הכסף החכם) שממתינים בסבלנות, ואת הצבועים שמחכים לאסוף את השאריות. ביום שישי, הקופים קנו את הפתיחה, והאריות מכרו להם אותה ברווח נאה. אז איך מפסיקים להיות הקוף ומתחילים לחשוב כמו הפיל? אתה מתחיל לעקוב אחרי העקבות, לא אחרי הרעש. העקבות בשוק שלנו הם הווליום, המחזור. שיטת וויקוף מלמדת אותנו שהכסף החכם לא יכול להסתיר את הכוונות שלו, הוא תמיד משאיר סימנים בפעילות המסחר. הזינוק בפתיחה היה על מחזורים נמוכים יחסית, זו הייתה התלהבות של הקהל הרחב. אבל כשההיפוך הגיע והשוק החל לרדת, ראינו את המחזורים מתגברים. זו הייתה אינדיקציה ברורה לכך שהידיים חזקות מנצלות את העליות כדי לפרוק סחורה על הראש של הציבור. העבודה שלך לשבוע הקרוב היא לא לנחש לאן השוק הולך, אלא לזהות איפה הכוח האמיתי נמצא. תסתכל על הסקטורים שהראו חוזק יחסי ביום שישי גם כשהשוק נחלש, כמו חומרים (Materials) או מוצרי צריכה בסיסיים (Consumer Staples). אולי שם הכסף החכם מתחבא ומכין את המהלך הבא שלו, הרחק מעיני ההמון שעדיין מתווכח על דוח התעסוקה. השבוע שלפנינו: מבחן המציאות אם יום שישי היה המנה הראשונה, השבוע הקרוב הוא המנה העיקרית, ועל השולחן יוגשו נתוני האינפלציה (CPI ו-PPI). כאן הסיפור יכול לקבל טוויסט חד. כולם כבר חוגגים את הורדת הריבית המובטחת בספטמבר, אבל מה יקרה אם נתוני האינפלציה יפתיעו כלפי מעלה? נשיא הפד של שיקגו, אוסטן גולסבי, כבר רמז על זה כשאמר שהוא עדיין לא החליט לגבי ספטמבר, כי צריך קודם לרסן את האינפלציה. זה כמו שהמציל בבריכה אומר לילדים להפסיק לקפוץ למים, בזמן שכולם כבר עם בגדי ים. השוק מתעלם ממנו כרגע, אבל אם המספרים יגבו אותו, ההתעלמות הזו תהפוך לפאניקה מהירה מאוד. השבוע הזה הוא מבחן המציאות לנראטיב של "כלכלה חלשה זה טוב". אנחנו נגלה אם האינפלציה באמת תחת שליטה, או שהפד נמצא במלכוד שהוא לא יכול לצאת ממנו. אל תהיה מהמר, תהיה בלש. תן לשוק להראות לך את הקלפים שלו, ואל תנסה לנחש אותם מראש. פול טיודור ג'ונס, אחד הסוחרים הגדולים בדורנו, ניסח זאת כך: "הדבר החשוב ביותר הוא לא להחזיק בדעה קדומה. אני צריך להיות מסוגל לשנות את דעתי ברגע". תפסיק להתאהב בסיפור שסיפרת לעצמך על השוק. תהיה מוכן לזרוק את התסריט שלך לפח ברגע שהשוק מתחיל להקרין סרט אחר לגמרי, כי היכולת להודות בטעות ולהפוך פוזיציה היא מה שמבדיל בין סטטיסטיקה של הפסד לחשבון מסחר צומח. שבוע טוב, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
AMEX:SPYלונג
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
1
בלי כותרת!בלי כותרת❗ בפוסט הלפני אחרון שלי ביום חמישי בבוקר כתבתי לכם שהשוק הולך להשתגע ושהתנודתיות הולכת לעלות, הבהרתי שזה לא משנה ממש מה יהיו הנתונים השוק קצת בבעיה שמצד אחד השוק מצפה להורדת ריבית והציפיה הזו תתמלא רק אם תהיה פגיעה משמעותית בנתוני התעסוקה ושאם זה לא יקרה אז מהצד השני השוק לא ידע איך לאכול נתונים שיתמכו באי הורדת ריבית. בסופו של דבר קיבלנו פחות או יותר את הנתונים המצופים למעט משרות חדשות שנוצרו בחודש אוגוסט, מעט מידי משרות נוספו לשוק עבודה והשוק החליט עבור הפד' שהריבית צריכה לרדת בוודאות של 100% בסופו של יום שישי מפתיחה בשיא חדש השוק סגר את השבוע מדד S&P 500 סגר על 6,481.51 נקודות עם עליה שבועית של 0.33% מדד NASDAQ סגר על 23,652.44 נקודות עם עליה שבועית של 1.01% מדד RUSSELL 2000 סגר על 2,391.04 עם עליה שבועית של 1.04% מי שהולך לקרוא אותי היום בפעם הראשונה יניח שהפוסטים שלי לא שווים יותר מידי אבל מי שכבר קרא כמה פוסטים יודע שב- 99.99% מהמקרים אני לא כותב שהכל פתוח! החלטת הריבית תתקבל בעוד שבוע ויומיים ובאמת שהכל פתוח עד להחלטת הריבית, בסבירות גבוהה השוק עוד ישאף להגיע לרמת 6640 הנקודות שממש ממש קורצת וקרובה אבל זה סיכון שלא שווה את הסיכוי, ולכן לשוק יהיה קשה לטפס למי שלא שם לב השוק די מדשדש כבר 4 שבועות, הסיכוי לראות אותו יורד לרמות של 6300 גם קיים ומבחינתי השאלה הגדולה היא לא אם יהיה תיקון החל מעוד שבוע, אלא איך נגיע לשם! מדווחות השבוע >>> #ORCL, #ADBE, #GME, #CHWY, #AVAV, #SAIL, #CASY, #SNPS, #KR, #MOMO. הודעות חשובות השבוע >>> היום יום שני לא צפויות הודעות חשובות גם מחר אין הודעות משמעותיות, יום רביעי מדד המחירים ליצרן PPI ומלאי הנפט הגולמי, יום חמישי מדד המחירים לצרכן CPI והתביעות הראשוניות לדמי אבטלה וביום שישי אין נתונים משמעותיים. בשורה התחתונה כולם מחכים כעת לדבר אחד בלבד והוא הודעת הריבית, פאוול מצידו הבהיר למשקיעים כי אומנם הלחצים על שוק העבודה מתגברים אך הוא נחוש שלא לתת לאינפלציה לצאת מהמסגרת החזויה הוא אמר את הדברים אומנם כבר לפני שבועיים אך שליחו חבר הפד' וויליאמס אמר רק ביום חמישי האחרון כי שוק העבודה יציב וכי האינפלציה עוד צפויה לעלות עד סוף השנה כאשר הסיכונים לשוק העבודה יתקיימו רק ב 2026 וזה עוד רמז לכך שהפד' לא מתכוון להוריד ריבית בשבוע הבא, והאמת לפאוול לא נשאר הרבה אלא רק לצאת מטומטם השאלה כמה הטימטום הוא גדול: אם יוריד עכשיו את הריבית ב 0.5% ייצא מטומטם ענק, כזה שאמרו לו תיזהר לא לפגוע בשוק העבודה והוא כעת מודה שהוא פגע מידי בשוק העבודה. אם יוריד את הריבית ב 0.25% ייצא מטומטם גדול, כזה שאמרו לו אין סיבה בתנאים הקיימים לא להוריד את הריבית ושלא צריך ריבית של 4.5% להילחם באינפלציה של 2.9%! והוא יוכיח את הטענה הזו אם יעשה כך. אם לא יוריד את הריבית ייצא מטומטם קטן על כך שהוא הולך נגד כולם. אם אני הייתי במקומו הייתי מעדיף לצאת מטומטם קטן וגם להינות מכך ששוב הוא מצליח להשחיל את טראמפ. לאור כל זאת אני עדיין בדעה שהפד' לא יזרום עם תחושת השוק וישאיר את הריבית בפגישה הקרובה על 4.5%. VIX >>> למרות הכל הצליח לסיים את השבוע הרמה נמוכה של 15.19 קרוב מאוד לרמה המשמעותית ב 14.41, אני צופה שבקרוב נראה אותו מבקר ברמת 50. אג"ח ארה"ב 10 שנים >>> לראשונה שוק האג"ח מתחיל לתמחר הורדת ריבית וצולל אל מתחת רמת 4.2%. SPX >>> כבר הרחבתי קודם על האפשריות של מה שצפוי השבוע וכפי שאמרתי הכל פתוח... אני רק אוסיף ואומר שאם נגיע להחלטת הריבית בשבוע הבא סביב 6300 נקודות המצב יהיה לא כל כך נעים... אבל על זה אני ארחיב רק בסקירה של שבוע הבא, אז בנתיים סבלנות. NDX >>> הוא הסיבה העיקרית שבגינה אני חושב שהכל פחות לשבוע הקרוב, את היעד כבר לא נראה פה והוא מרוחק כ 6%, המדד מדשדש כבר 7 שבועות ומתקשה לפרוץ קדימה, כל ניסיון פריצה כזה השבוע הקרוב יהיה מבחינתי מלכודת. RUT >>> אנחנו נמצאים בתרחיש הדשדוש על רמת 2350 כפי שציירתי אותו על הגרף ואין לי יותר מידי מה להרחיב בשלב הזה. ת"א 35 >>> הצפי שלי היה לירידות במדד עד לרמת 2,676 אך בנתיים ת"א מוכיחה עוצמה ובונה תבנית ראש וכתפיים הפוך שהיעד שלה 3,250. האם זה יתממש? אני לא יכול לומר בוודאות שכן תבנית זו היא לרוב תבנית היפוך ולא תבנית המשכיות ויש מן הסיכוי שמדובר במלכודת! דולר שקל >>> אין הרבה שינוי בגזרה כרגע הכיוון כפי שכתבתי שבוע שעבר הוא לבדיקה חוזרת של רמת 3.3. BTC >>> על הביט כתבתי פוסט שצבר לא פחות מ 40K צפיות! זה בהחלט שיא עבורי שאשמח לשבור כמה שיותר מהר, בפוסט ההוא מלפני כשבוע כתבתי שהביט צפוי מבחינתי לרדת לרמות של 72,000$. אין כרגע שינוי בעמדתי, ונמתין להתפתחויות בשבוע הבא. ETH >>> מהאיתריום ציפיתי ליותר עוצמה ולאור המומנטום שהיה בו ציפיתי שיגיע ל 5,600 לפני הכניסה לתיקון בשוק, אבל זה לא קרה וכנראה כבר לא יקרה (לפני התיקון) ולכן אני צופה כעת שהאיתריום יסוג לרמה של 3200 עד 3000 דולר זוהי רמה המסמלת גם את אמצע אזור הדישדוש שפרץ וגם רמת פיבונאצ'י 0.5 למהלך העולה האחרון. זהב >>> תעשו את עצמכם מופתעים... אנחנו כבר ב 3,633 דולר לאונקיה. היעד כאמור 4,400. נפט >>> סעודיה בתמיכת ארה"ב והנשיא טראמפ רוצה לשחרר כמויות גדולות של נפט אל השוק המוצף ממילא, טראמפ רוצה לראות את מחירי הנפט ממשיכים לרדת. שבוע שעבר צללנו בחדות אחרי ניסיון פריצה של רמת 65.25 דולר לחבית, אני מניח שנראה המשכיות ונסגור את השבוע באזור של 60 דולר לחבית. עד כאן להפעם מקווה שנהניתם, אז יאללה ... ניפגש בסקירה הבאה. 👨🏼‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
SP:SPX
מאת ‎RoniPesach‎
1
מיטרוניקס - סימני תחתית ?באופן אישי יש לי סנטימנטים לחברה הישראלית - בהשקעה בה בתחילת דרכה ובנסיקתה צפונה. המניה ממש חזרה לתחתית והגיעה לאזורי עניין. לאחרונה נראים קצת סימני קונים אבל צריך לזכור שנתוני החברה אינם טובים : בעלת מכפיל רווח שלילי ההכנסות צנחו ב 15% ברבעון השני של 2015 אם אכן הקונים ימישכו לגלות עניין - יש לה פוטניציאל להתקדם עד לפגישה עם אזורי בחינת קונים/מוכרים הבאים בתור. הגרף הוא שבועי שבוע טוב ובשורות טובות
TASE:MTRN
מאת ‎Szohori2000‎
באבא עדיין נסחרת הרחק מתחת לשיאי של כל הזמנים שלה, הזדמנות?בניגוד לחברות טכנולוגיה גדולות אחרות, עליבאבא עדיין נסחרת הרחק מתחת לשיאי של כל הזמנים שלה. למעשה, המניה תצטרך להכפיל את עצמה מכאן כדי להגיע לשיאים שהייתה בהם בעבר.. כדי לחתוך את הרעשים ולקבל הערכה טובה יותר של המגמה לטווח ארוך, הגרף מציג את באבא באינטרוול חודשי, החל מ 2015. הקו האופקי האדום מסמן מבחינה טכנית איזור התנגדות ישן שכעת הפך לתמיכה. למעשה, המניה ניסתה כמה פעמים לפרוץ מעל אזור ההתנגדות 120 הדולר במהלך חמש השנים האחרונות, עד שהצליחה לעשות זאת בחודש פברואר ולאחר מכן, ביוני ויולי, היא בדקה את הרמה הזו שוב כתמיכה והחזיקה אותה ובמילים פשוטות, מדובר בהיפוך מתמיכה להתנגדות שלעתים קרובות מהווה סימן טוב בהשקעות. סיכונים - החברה נמצאת תחת לחץ של רגולציה מחמירה יותר, תחרות גוברת וחוסר ודאות סביב הכלכלה הסינית אז חשוב להיות קשובים לכל זה.. אבל נקודה חשובה - אם עליבאבא תצליח לשמור על התמיכה הזו, הגרף מצביע על תחילתה של מגמת עלייה חדשה ואפילו ארוכת טווח. אין בכתוב כל המלצה לפעולה כלשהי, כל הנ"ל עפ"י שיקול דעתכם, כללי מסחר/השקעות המקובלים עליכם, אסטרטגיות מסחר וניהול עיסקה והסיכונים המועדפים עליכם.🌷
NYSE:BABAלונג
מאת ‎Yamit2000‎
4
סקירה יומית 5 ספט' 2025: פרספקטיבהרע לי או טוב לי, 5 ספט׳ 2025 ביום רביעי שלשום, השוק היה כמו מטוס סילון ענק שמנסה להמריא כשרוב המנועים שלו כבויים. מנוע אחד, גדול ורועם, של מניות הטכנולוגיה, משך את כל גוף המטוס בכוח למעלה, אבל כל מי שהסתכל מהחלון ראה את שאר הכנף רועדת, ואת המנועים האחרים מוציאים דוממים. זו לא הייתה טיסה; זו הייתה התרסה, אחיזת עיניים שנועדה להראות גובה בזמן שהמבנה כולו עלול לאבד יציבות. ואז הגיע יום חמישי, אתמול, פתאום כל המנועים התעוררו לחיים בבת אחת, כאילו טכנאי בלתי נראה לחץ על מתג ההצתה הראשי. לא רק המנוע הראשי, אלא גם מנועי המשנה של המניות הקטנות, הפיננסים והצריכה הפרטית, כולם התחילו לעבוד בהרמוניה. התחושה המטלטלת של יום רביעי התחלפה בעלייה שקטה ויציבה. השאלה שאתה צריך לשאול את עצמך היא לא "מה קרה?", אלא "מי הדליק את שאר המנועים, ואיך לעזאזל הייתי אמור לדעת את זה מראש?". כי אם אתה מרגיש שהיית הנוסע המבולבל בשתי הטיסות האלה, זה בדיוק מה שהם רוצים שתרגיש. בלבול מייצר היסוס, והיסוס מייצר טעויות יקרות. המטרה שלהם היא שתחשוב שהטיסה הזו אקראית, שאין טייס, שאתה נתון לחסדי מזג האוויר. אבל האמת היא, שיש תוכנית טיסה מדויקת, ואלי טרם למדת לקרוא אותה. 🐘 התסריט שכבר נכתב אז בוא נדבר תכל'ס, בלי פילטרים. מה היה הדלק שהצית אתמול את כל מנועי המטוס? פרדוקסלית, אלו היו חדשות "רעות". דוח התעסוקה של ADP יצא חלש, ומדד התעסוקה במגזר השירותים הראה התכווצות. בעיניים של אזרח מן השורה, אלו חדשות מדאיגות המעידות על האטה כלכלית. אבל בעיניים של השוק, אלו היו החדשות הטובות ביותר שיכולנו לבקש. למה? כי המטרה המוצהרת של הפדרל ריזרב בחודשים האחרונים הייתה אחת: "לקרר" את שוק העבודה הרותח. הם היו צריכים תירוץ כדי לסובב את הספינה, והם לא יכלו לעשות זאת כל עוד נתוני התעסוקה הראו שהכלכלה בוערת. הנתונים הגרועים של אתמול לא היו בעיה; הם היו אישור רשמי, החותמת הסופית לכך שהפד קיבל את מה שהוא רצה, ואיתה את הלגיטימציה לפעול. זה היה הרגע שבו הספק התפוגג והוחלף בוודאות כמעט מוחלטת. הסיכוי להורדת ריבית בספטמבר זינק ל-97.4%, וזה הפך את ההימור לכל כך חד צדדי, עד שגם הספקנים האחרונים נאלצו ליישר קו. ודאות, בשוק ההון, היא דלק סילוני טהור; היא זו שלחצה על כפתור ההתנעה של כל המנועים הכבויים והזניקה את המטוס כולו קדימה, ולא רק את תא הטייס. 🐘 ללמוד את שפת הגוף של הכסף כאן בדיוק השוק מתחלק לשניים: הנוסעים והטייסים. הנוסעים, הרוב המוחלט, יושבים בכיסאות שלהם ומביטים מהחלון על הנוף. כל עוד המטוס באוויר והנוף ירוק, הם מוחאים כפיים ומזמינים עוד משקה, לא מודעים לכך שביום רביעי שלשום, רק מנוע אחד עבד ויש כנף אחת שרעדה על סף שבר. אבל אתה, אתה צריך לשאוף להיות בתא הטייס. הטייסים לא מסתכלים על הנוף; הם מסתכלים על לוח המחוונים, על השעונים והמחוונים. הטיסה המסוכנת של יום רביעי הייתה נורת אזהרה מהבהבת על לוח המחוונים שלהם, צועקת "חוסר השתתפות", מאותתת על חולשה פנימית במסווה של כוח שקרי. הם ראו את מד לחץ השמן יורד, את מד רוחב השוק מצטמצם, וידעו שהמצב לא יכול להימשך. החדשות הרעות-טובות של אתמול בבוקר היו ההוראה ממגדל הפיקוח: "אתם רשאים להפעיל את כל המנועים". ואכן, הטייס ראה על לוח המחוונים שלו איך מנוע ה"ראסל 2000" מתעורר לחיים, איך מד הדלק של "קבלני הבנייה" עולה, ואיך מנוע "הקמעונאות" מקבל דחיפה. המטוס התייצב, והטיסה הפכה לבטוחה ורחבה, כזו שמערבת את כל חלקי הכלכלה. אבל טייס טוב שם לב גם לפרטים הקטנים ביותר, כי שם מסתתר הסיכון. מד מהירות האוויר, כלומר מחזור המסחר אתמול, היה נמוך מהממוצע. ומה זה אומר בשפת הטייסים? שהמנועים אכן עובדים, אבל הם עדיין לא במלוא הכוח. הטייסים (הכסף הגדול) דוחפים את המצערת קדימה, אבל בעדינות, לא בכל הכוח. ישנה עלייה ויציבות, אבל עדיין אין את האמונה העיוורת שגורמת להם לשבור את מהירות הקול; הם עדיין בודקים את הגבולות, שומרים על אופציות פתוחות. 🐘 כשאתה מפסיק להיות הקהל תאר לעצמך שנכנסת ליום המסחר של אתמול כשאתה מבין את כל זה. לא היית מתרגש מהזינוק של אמזון, כי הבנת שהיא רק מנוע אחד והתייחסת אליה כמו נוסע פשוט שמתלהב מהסרט בטיסה. היית מבין שהסיפור האמיתי הוא לא אם המנוע הזה ימשיך לעבוד, אלא מתי שאר המנועים יקבלו דלק, כי רק אז הטיסה כולה בטוחה. כשהגיעו נתוני התעסוקה, לא היית מגיב בבהלה כמו נוסע ששומע רעש מוזר, אלא בהבנה של טייס שקורא את לוח המחוונים ויודע בדיוק מה הרעש אומר. היית יודע שזה בדיוק הדלק שהמנועים הכבויים היו צריכים, והיית ממקם את עצמך בהתאם, אולי במניות הפיננסים שירוויחו מסביבת ריבית נוחה יותר. במקום לרדוף אחרי המטוס, היית מחכה לו על מסלול ההמראה עם תוכנית פעולה מוכנה. זה ההבדל המהותי בין סוחר מגיב לסוחר שמבין את הנרטיב. השוק הוא לא כאוס, הוא סיפור מורכב עם היגיון פנימי. התפקיד שלך הוא לא לנחש את סוף הסיפור, אלא פשוט להקשיב היטב לפרק של היום, לקרוא בין השורות ולהבין את כוונת המחבר. שבת שלום, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
AMEX:SPYלונג
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
2
סקירה יומית 4.9.25 - אלף בית או אלפאביתאלף בית או אלפאבית, 4 ספט׳ 2025 אתה מסתכל על המסך ורואה שהנאסד"ק עלה אחוז וה-S&P 500 סגר בירוק בוהק, אבל משהו בבטן מרגיש לך... כבוי. החשבון שלך לא בדיוק שר את אותה מנגינה אופטימית, ואתה תוהה אם אתה הסוחר היחיד בעולם שלא הוזמן למסיבה. התחושה הזאת, ידידי הסוחר, היא לא טעות; היא הרמז הכי ברור שהשוק נותן לך שאתה מסתכל על חזית יפה של בניין, אבל זאת רק חזית לשימור, מאחור הבניין ריק. למה אתה מרגיש מרומה? השוק של אתמול היה שיעור מאלף בדיסוננס קוגניטיבי, הצגה של איש אחד שגרמה לאצטדיון שלם להיראות מלא. חברת האם של גוגל, אלפבית (GOOG), קיבלה פסיקה משפטית חיובית שאפשרה לה לשמור על דפדפן הכרום שלה, והמניה פשוט התפוצצה למעלה בתשעה אחוזים. הפסיקה הזאת יצרה גלי הדף שהרימו גם את אפל (AAPL), כי הרי גוגל משלמת לה מיליארדים כדי להישאר מנוע החיפוש באייפון, ופתאום כל נרטיב ה"ביג טק" נראה בלתי מנוצח. אבל כאן בדיוק קבור הכלב, וכאן רוב הסוחרים נופלים בפח. הם רואים את המדדים הכלליים מטפסים וחושבים שכל השוק חוגג, בזמן שבפועל, זו הייתה הצגה כמעט פרטית של קומץ שחקנים. בזמן שסקטור שירותי התקשורת והטכנולוגיה ניגנו סולו וירטואוזי, שמונה מתוך אחד-עשר הסקטורים ב-S&P 500 זייפו וניגנו באופן צורמני ברקע. זאת לא סתם תחושה, אלו המספרים העירומים. מדד S&P 500 Equal Weight, שנותן משקל שווה לכל מניה ומראה את בריאות השוק "האמיתי", ירד אתמול ב-0.4%. במילים אחרות, רוב המניות במדד המוביל בעולם ירדו, אבל העוצמה המפלצתית של כמה מניות בודדות הייתה כל כך אדירה, שהיא סחבה את הממוצע למעלה ויצרה אשליה של יום חיובי לכולם. זה כמו שחקן כדורסל בגובה שני מטר ועשרה שעומד ליד תשעה גמדים, והגובה הממוצע של הקבוצה יוצא מטר שמונים - נתון שלא מייצג אף אחד מהם באמת. האמת העירומה אז מה האמת הזאת מספרת לנו? היא צועקת לנו בפנים שהשוק הזה הוא לא סימפוניה הרמונית, אלא קונצרט כאוטי, ואתמול, קומץ סולנים וירטואוזים פשוט ניגנו חזק יותר מכל שאר התזמורת. הכסף הגדול לא מתפזר, הוא מתרכז בצורה אובססיבית בכמה שמות בודדים שהפכו להיות "מבטחים" בעיני המוסדיים. כל השאר? הם הופכים להיות רעשי רקע, צלילים צורמניים בתוך יצירה גרנדיוזית שמובילים מעטים. הסתכלו על האנרגיה קרסה ב-2.3% בגלל שמועה שאופ"ק+ אולי יגדילו תפוקה, או על סקטור הפיננסים והתעשייה שהראו חולשה ברורה. אפילו מניות קטנות ובינוניות, אלו שאמורות לייצג את הכלכלה הרחבה, זייפו בשקט ברקע בזמן שכוכבי הערב נתנו את הופעת חייהם. השוק הזה הוא שוק של "הכל או כלום", שבו או שאתה רוכב על הגל של המניות הנכונות, או שאתה טובע בשקט בזמן שהתזמורת על הסיפון ממשיכה לנגן. קחו לדוגמא את הדרמה הקטנה בסקטור הקמעונאות: מייסי'ס (M) זינקה בטירוף של 20% אחרי דוח טוב, אבל באותו זמן דולר טרי (DLTR) התרסקה בשמונה אחוזים למרות שעמדה בציפיות. למה? כי התחזית שלה לרבעון הבא הייתה "שטוחה", ובעולם שבו מצפים ממך רק לצמיחה אינסופית, "שטוח" זה שם קוד לאסון. השוק לא סולח על היסוס, הוא דורש ודאות ועוצמה, ואת זה הוא מוצא כרגע רק אצל הגדולים והחזקים ביותר. אז איך מתמודדים עם זה? הדבר הראשון הוא להפסיק להאמין לכותרות ולמספרים הגדולים. המדד הוא לא השוק, הוא בסך הכל שקלול מתמטי שיכול להטעות יותר מכל פוליטיקאי לפני הבחירות. התפקיד שלך כסוחר הוא לא להמר אם השוק יעלה או ירד, אלא להפוך לבלש, ל"מרגל מסחר" שמזהה איפה הכסף החכם באמת מתרכז ואיפה הוא בורח. בוא נדבר רגע על הנאסד"ק: המדד טס למעלה ביותר מאחוז שלם, אבל על כל 2,180 מניות שעלו, היו 2,342 מניות אחרות שדווקא ירדו. זה לא סתם נתון סטטיסטי יבש, זהו צילום רנטגן שמראה לך שהעלייה בשוק אינה רוחבית. המספר הזה הוא זעקת האזהרה השקטה של השוק, הוכחה ניצחת לכך שהעוצמה אינה אמיתית, אלא מרוכזת באופן מסוכן ושהסיכון האמיתי מסתתר בדיוק במקומות שכולם מרגישים בהם בטוחים. העבודה שלך היא להסתכל מתחת לפני הדברים ולשאול את עצמך: איפה נמצאת החוזקה היחסית? אם הנאסד"ק עולה אבל רוב המניות בו יורדות, זה מספר לך סיפור. זה אומר שהכוח מרוכז, שהוא לא מתפשט, וזה סימן אזהרה מהבהב שמשהו במבנה השוק הזה שברירי ובלתי יציב. הסוחר האגדי אד סיקוטה אמר פעם, "בין אם ירווחו או יפסידו כולם מקבלים מהשוק את מה שהם רוצים". אם אתה רוצה להאמין לסיפור על שוק בריא וחזק, השוק ישמח למכור לך את הסיפור הזה ולקחת את כספך בתמורה - ובכך, בעצם נתן לך בדיוק את מה שרצית. המציאות היא שהשוק חולה, עם כמה איברים חזקים במיוחד שמחזיקים את כל הגוף בחיים באופן מלאכותי. השאלה ששווה מיליון דולר (או יותר) וזה מוביל אותנו לשאלה הגדולה באמת: מה יקרה כשהסולנים האלה יאבדו את הקצב? מה יקרה ביום שבו גוגל או אפל יחטפו פסיקה פחות טובה, או יפרסמו דוח מאכזב? אם כל השוק נשען על כתפיהן של חמש או שש חברות, המבנה כולו הופך להיות מסוכן להחריד, כמו מגדל קלפים שממתין לרוח פרצים קלה. אל תתנו לפטפוטי הפד לבלבל אתכם. המושל וולר תומך בהורדת ריבית, נתוני המשרות הפנויות נחלשים, והשוק כבר מתומחר ב-96% סיכוי להורדה בספטמבר. אבל ה"בייג' בוק" של הפד עצמו רמז על סטגפלציה - צמיחה חלשה לצד ציפיות לעליית מחירים מתמשכות, שזה המתכון הגרוע ביותר לכלכלה. השוק נמצא בצומת דרכים שמעורר מחשבה. מצד אחד, נרטיב הבינה המלאכותית והעוצמה של ענקיות הטכנולוגיה דוחף למעלה. מצד שני, הכלכלה הרחבה משדרת סימני מצוקה והשוק נשען על בסיס צר ושברירי. התפקיד שלך הוא לא לבחור צד, אלא להבין ששני הכוחות האלה קיימים בו זמנית, ולנווט את דרכך בתבונה של מנצח שמקשיב לכל כלי בנפרד, ולא רק לרעש הכללי. יום מבורך, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
NASDAQ:GOOGLלונג
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
4
משוגעמשוגע❗ היום השוק הולך להשתגע יהיה מעניין לראות איך הוא יקבל את נתוני האבטלה היום ומחר כאשר היום יפורסם מדד התעסוקה של ADP ונתוני התביעות הראשוניות לדמי אבטלה ומחר יפורסם שיעור האבטלה. מצד אחד עליה באבטלה שווה הורדה בריבית והשוק מחכה ומצפה לזה. מצד שני עליה באבטלה תוכיח חולשה כלכלית שבגינה יש להוריד את הריבית "לפני הזמן" כך לפי הגדרות הפד'. כלומר נתוני אבטלה טובים ירחיקו את הורדת הריבית ויוכיחו שהכלכלה חזקה למרות לחצים אינפלציונים זניחים, אבל נתוני אבטלה גרועים יחזקו את הציפיות המוגזמות ממילא של השוק להורדת הריבית. אז מה צפוי לנו? קשה באמת לנחש את תגובת השוק לנתונים הקרובים אנחנו עדים לכך שהסנטימנט נחלש ואנחנו עדים לכך שהתנודתיות עולה בשורה התחתונה השוק צריך לבחור מה הוא מעדיף נתוני תעסוקה טובים או ירידה בריבית כך או כך נראה שהשוק מתחיל להתכונן לירידות אני מאמין שאנחנו נחווה עוד עליות לפני שנתחיל לרדת אבל ככל הנראה היומיים הקרובים יהיו בית משוגעים עם תנודתיות גבוהה. אז יאללה ... ניפגש בסקירה הבאה. 👨🏼‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
SP:SPXלונג
מאת ‎RoniPesach‎
1
סקירה יומית 3.9.25, בית הציפוריםזהר ליבוביץ, 🐘וסוף המסחר בסקירה יומית בית ציפורים, 3 ספט׳ 2025 לשכן שלי, שמוליק, יש תחביב חדש. הוא בונה בית לציפורים. אבל זה לא סתם בית; זאת אחוזה. יש שם שלושה מפלסים, מרפסות ג'ולייט מעץ מהגוני, פאנלים סולאריים זעירים על הגג, ואפילו התקנה למתקן שתייה שמדמה מעיין טבעי. הוא עבד על זה חודשיים, קם כל בוקר עם ניצוץ בעיניים. אתמול הוא תלה את היצירה על העץ הכי יפה בגינה, לקח צעד אחורה, וחיכה. 🐘 הראש שלך מסתובב אתה מרגיש את זה? את התחושה הזאת של בלבול, כאילו ניסית לקרוא שני ספרים בו-זמנית. מצד אחד, השוק בשיאים היסטוריים, ומצד שני, כל יום מרגיש כמו הליכה בשדה מוקשים. אתמול היה יום קלאסי כזה, יום שבו השוק החליט לפתוח את ספטמבר בהתקף חרדה קטן, רק כדי לוודא שאף אחד לא רגוע מדי. כל המדדים המובילים קיבלו מכה קטנה בראש. זה לא היה נוקאאוט, אלא יותר סטירה מצלצלת שמזכירה לך מי הבוס. התסכול שלך, התסכול של כולנו, נובע מהפער בין הסיפור ("הכלכלה חזקה!") לבין המציאות במסך ("למה התיק שלי אדום היום?!"). האמת היא שהשוק מגיב לניואנסים, ללחישות, לא לאירועים הגדולים. הלחישות של אתמול היו צורמות במיוחד. הסיפור הרשמי הוא על פסיקת בית המשפט לגבי מכסים ישנים, אבל זה רק התירוץ. הסיבה האמיתית היא שהשוק פשוט עייף. הוא רץ מרתון של שמונה חודשים, ועכשיו הוא עומד בצד הדרך, מתנשף, ומנסה להחליט אם יש לו כוח להמשיך לרוץ בעלייה. 🐘 המספרים שמספרים את הסיפור בוא נדבר תכל'ס, בלי פילטרים. ה-S&P 500 ירד 0.7%, הנאסד"ק, הילד המועדף של 2025, חטף 0.8%. אבל המספר המעניין באמת היה במדד הפחד, ה-VIX, שזינק ב-14% ל-17.51. זה לא מספר שמצביע על פאניקה, אלא יותר על עצבנות של חתול ששמע רעש חשוד במטבח. הוא עדיין לא בורח, אבל האוזניים שלו זקורות וכל שריר בגופו דרוך. מה עוד ראינו? ראינו את הגנרלים הגדולים, מניות המגה-קאפ, מגמגמים. אנבידיה, שהפכה כמעט לדת עבור חלק מהסוחרים, ירדה בעוד 2% ונסגרה מתחת לממוצע הנע 50 שלה - סימן טכני שגורם לכמה אנשים להזיע. במקביל, ראינו שהסקטורים ה"משעממים", אלו שמוכרים משחות שיניים ונייר טואלט (מוצרי צריכה בסיסיים) ושירותי בריאות, היו היחידים שהראו סימני חיים וסיימו בירוק דהוי. השוק, במילים אחרות, החליף את הטקילה שלו בכוס תה קמומיל. אבל גם בתוך המגזרים הבטוחים היו דרמות. קראפט היינץ (KHC) צללה 7% לאחר שהודיעה על פיצול, וקונסטליישן ברנדס (STZ), יצרנית בירת קורונה, נפלה 6.6% אחרי שהנמיכה תחזיות. זה נתון מדהים שמראה שגם כשהשוק מחפש מקלט, חלק מהבונקרים מתגלים כמלכודות. זה כבר לא משחק של סקטורים, זה משחק של בחירת מניות ספציפיות. 🐘 הפסיכולוגיה של חוסר הוודאות אז איך מפענחים את כל זה? השוק מתנהג כמו מכונת פוליגרף. הוא לא באמת מודד אמת או שקר, הוא מודד את התגובה הפיזיולוגית ללחץ. ואתמול, הלחץ הגיע מהמקום שהשוק הכי שונא: חוסר ודאות. ההחלטה על המכסים יצרה ואקום של מידע, והשוק, כמו הטבע, מתעב ואקום. ההתנהגות הזאת מזכירה לי את מה שאגדת המסחר פול טיודור ג'ונס אמר פעם: "הסוד להצלחה במסחר הוא צמא בלתי נדלה, בלתי נכבה ובלתי ניתן לסיפוק למידע ולידע". הוא לא דיבר על לקרוא כותרות. הוא דיבר על להבין את מה שבין הכותרות. מה שהיה בין הכותרות אתמול הוא מאבק בין שני מחנות: קוני השפלים האופטימיים, והמוסדיים הגדולים שהחליטו שהמסיבה נהייתה קצת פרועה מדי והגיע הזמן לקחת צעד אחורה. העובדה שהמניות הקטנות (ראסל 2000) ירדו פחות מהגדולות היא רמז דק. זה כאילו החיילים הרגליים עדיין מחזיקים מעמד, בזמן שהגנרלים החליטו לקחת הפסקת צהריים ארוכה. זו לא בהכרח תחילתה של מפולת, אלא אולי סימן לתחילתה של רוטציה, של חילופי משמרות בשוק. השוק שואל אותנו: "אתם עדיין מאמינים בסיפור של הבינה המלאכותית במחירים האלה, או שאולי כדאי לחפש הזדמנויות במקומות אחרים?". 🐘 איפה מוצאים את היהלומים בזבל ומה אם כל הכאוס הזה הוא בעצם הזדמנות במסווה? מה אם השוק פשוט מנקה את השולחן לפני המנה העיקרית? התפקיד שלך עכשיו הוא לא להצטרף לצעקות ההיסטריה, אלא להפוך לארכיאולוג. להתחיל לחפור בעדינות, לחפש את הממצאים שכולם מפספסים. התקופה הזאת דורשת סלקטיביות כירורגית. זה הזמן להסתכל על הגרפים ולשאול: אילו מניות החזיקו מעמד טוב יותר מהשוק אתמול? אילו סקטורים מראים חוזק יחסי גם כשהים סוער? התשובות לשאלות האלה הן מפת האוצר שלך לחודשים הקרובים. השוק אומר לך בקול רם וברור: נגמרו הימים שבהם יכולת לקנות כל דבר והוא פשוט עלה. תפסיק לחפש את הדבר הגדול הבא ותתחיל לחפש את הדבר החזק הנוכחי. השוק תמיד משאיר רמזים, כמו פירורי לחם ביער. תפקידך הוא לא לאכול אותם, אלא לעקוב אחריהם. תהיה צלף, לא חייל שמסתער. אגב, אתמול בערב ראיתי את שמוליק יושב בגינה ובוהה באחוזת הציפורים הריקה שלו. ניגשתי אליו ושאלתי בעדינות, "נו, שמוליק, מה עם הציפורים?". הוא הסתכל עליי עם חיוך ממזרי וענה: "ציפורים? מי צריך ציפורים? בניתי את זה כדי שזה יסתיר לגברת ריקי ממול את הנוף ישר לתוך המטבח שלי". לפעמים, הסיבה הברורה מאליה היא לא הסיבה האמיתית. גם בשוק. יום מבורך, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
AMEX:SPY
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
1
ריבית 📌חבר׳ה 3 דקות שיעשו לכם סדר בתקופה הקרובה . סביר להניח שבקרוב ניראה את הריבית ב 4.25% או %4.00 יותר סביר 4.25%. להיום 86% שיירד ב0.25 נקודות מה זה אומר ואייך זה עוזר לנו בשוק ? . בואו נעשה סדר קצרצר: כשכסף נהיה “זול יותר” → הכסף מתחיל לזרום למקומות שצמיחה בהם מהירה יותר. אז מה צפוי לנו? טכנולוגיה וחדשנות – החברות שמחפשות מימון תמיד היו הראשונות ליהנות מכסף זול. אם זה AI, שבבים, רובוטיקה – כל מה שנחשב עתידני, מקבל חמצן מחדש. תזכרו: ברגע שמימון זול יותר, היכולת של החברות האלו לרוץ קדימה בלי לקרוס מהוצאות מימון הופכת למציאות. נדל״ן – זה אחד הסקטורים שבולטים מיידית. משכנתאות זולות = ביקוש עולה = מחירי נכסים מקבלים דחיפה. תעודות סל על נדל״ן (REITs) שעמדו במקום תקופה ארוכה, יכולות להיות הפתעה גדולה. חברות הצריכה – כשהציבור מרגיש שהריבית יורדת, נוצר תחושה של יותר כסף פנוי. מה שזה אומר בפועל? יותר הוצאות על חנויות, מותגים, שירותים. זה לא קורה ביום אחד, אבל המגמה פה מאוד ברורה. (חברים שמרו על הויזה 😂) ולמה דווקא הסקטורים האלו ולא אחרים? כי בנקים למשל – דווקא ייפגעו. הרווח שלהם מהריביות הגבוהות הולך להצטמצם. חברות “מגוננות” כמו מזון בסיסי או חשמל – הן תמיד יציבות, אבל הן לא היעד הראשון לכסף חדש שנכנס לשוק כל זה היה ברמת הסקטורים ברמת הנכסים הבאתי כמה חברות לדוגמה כמו שאמרנו – הריבית עומדת לרדת, וזה הולך לייצר גל חדש של כסף שיזוז לסקטורים ולחברות הנכונות. בואו נדבר תכל׳ס על כמה שמות שיכולים להיות המרוויחים הגדולים: ‏ TSLA – טסלה חברת האם של כל חלום ירוק. עלויות מימון נמוכות = יותר קל להוציא מודלים חדשים, להתרחב למדינות חדשות, ולדחוף קדימה פרויקטים כמו רובוטקסי. מעבר לזה – כשהשוק מאמין בצמיחה, טסלה תמיד מקבלת את האמון הראשון. ‏SOFI – סופי פה זה בכלל מעניין. סופי היא פינטק שכולה משחק על מימון והלוואות. ריבית נמוכה = יותר לקוחות לוקחים הלוואות, יותר פעילות, יותר גידול בהכנסות. בניגוד לבנקים מסורתיים, היא בנויה על חדשנות ודיגיטל – בדיוק מה שהמשקיעים מחפשים כשהכסף זורם. ‏LMND – לימונייד חברת ביטוח חכמה עם מודל טכנולוגי. כשיש כסף זול, היא יכולה לגייס הון להתרחבות בקצב מהיר יותר. חוץ מזה, ירידת ריבית מגדילה את הערך העתידי של החברות הצעירות – ו־LMND היא בדיוק חברה מהסוג הזה, עם פוטנציאל אדיר שעדיין לא מומש. ‏SEDG – סולאראדג’ החברה הישראלית שלנו, שנחנקה מהריביות הגבוהות. פרויקטים ירוקים, במיוחד סולאריים, חייבים מימון זול בשביל להיות כלכליים. ברגע שהריבית יורדת – סולאראדג’ חוזרת למשחק בגדול. זה בדיוק סוג החברה שהמשקיעים יחזרו אליה כשהם מחפשים “סטורי ירוק” עם פוטנציאל אמיתי. ‏OPEN – Opendoor ‎מדובר בפלטפורמת נדל״ן דיגיטלית שעושה “קנייה ומכירה חכמה” של בתים עלתה בשישי האחרון 40% שקלים יש לה עדיין 23% שורטיסטים 😉
FRED:FEDFUNDSהשכלה
מאת ‎levron3620‎
1
סקירה טכנית על מניית (Royalty Pharma (RPRXלאחר תקופה ממושכת של ירידות חדות, ניתן לראות שבשנים 2023–2024 נבנה בשוק תקן רחב – תנועה רוחבית ברורה שסימנה שלב של צבירת סחורה. מדובר בשלב שבו השוק עובר בהדרגה מידיים חלשות לידיים חזקות, בדרך כלל לפני מהלך משמעותי. בהמשך, אנחנו רואים פריצה מובהקת כלפי מעלה מתוך התקן, תוך עלייה חדה במחזורי המסחר – אלמנט חשוב שמעיד על כניסת שחקנים משמעותיים והעברת שליטה. ההתייצבות מעל אזור D מייצרת תמיכה אפשרית חדשה, שמעידה על כך שהשוק עשוי להיכנס לשלב חדש בהתפתחות שלו – מעבר מהתנגדות קודמת לתחום שמתחיל להיבחן כתמיכה. בנוסף, ניתן לראות פער מחירים פתוח בגרף החודשי שמהווה נקודת עניין פוטנציאלית. למי שעוקב אחרי שלבי השוק – נראה שהשוק משלים שלב צבירה ועובר למגמה חדשה. כמובן, זו אינה המלצה או ייעוץ לפעולה – אלא תצפית טכנית לצורכי לימוד בלבד.
NASDAQ:RPRXלונג
מאת ‎Neto_Trading‎
1
סקירה טכנית על מניית Adobe (ADBE)במבט רחב על הגרף, ניתן לראות שמהלך השנים האחרונות באדובי מייצג תהליך אחד מתמשך – תקן גדול שמתפרס לאורך זמן וכולל בתוכו שלבים שונים של צבירה, הפצה, ותגובות קונים ומוכרים. השלב הראשון של התקן (סומן A) מציג שלב התארגנות והתכנסות לאחר מהלך עליות חד, כשהשוק מפתח אזור פעילות עיקרי – שם התנהל מאבק בין קונים למוכרים. בהמשך (סומן B), אנו רואים ניסיון נוסף של הקונים להחזיר שליטה, אך נבלם שוב באזור היצע שחזר לפעול. הירידה החדה שלאחר מכן הסתיימה באזור שמסומן כפער קונים חודשי, שם הופיעו מחדש הקונים והחלו לייצר תגובה כלפי מעלה – סימן לכך שהשוק עדיין מתייחס לאזור הזה כאל אזור ביקוש פעיל. כעת המחיר בוחן את האזור שממנו יצאו המוכרים בעבר. אם אכן יתבסס כאן ביקוש חדש, ייתכן ונראה התחלה של התפתחות פנימית חדשה בתוך התקן הגדול – מה שעשוי להוות סימן מוקדם לשינוי שליטה. הסקירה נועדה ללימוד בלבד ואינה מהווה המלצה או ייעוץ לפעולה.
NASDAQ:ADBEלונג
מאת ‎Neto_Trading‎
סקירה טכנית על מניית CUK – Carnival הגרף מציג תקן אחד רחב שמתפתח על ציר זמן חודשי, עם תחילת תהליך עוד משנת 2020 לאחר קריסת המחיר. השלב הראשון בתקן התמקד ביצירת שיווי משקל חדש, לאחר איבוד ביקושים חזק בצל משבר הקורונה. לאורך התקופה הזו נבנתה תשתית קונים משמעותית בטווח שבין 8 ל-16 דולר – אזור זה מהווה רמת ביקוש פעילה שממנה המחיר מגיב לאורך השנים האחרונות. אזור ההיצע המרכזי (Supply Area) ממוקם בטווח שבין 38 ל-50 דולר – זהו האזור שבו בעבר ישבו מוכרים מוסדיים באופן מובהק, והוא עשוי להוות חסם לתנועה עולה ככל שהמחיר יתקרב אליו. בשנתיים האחרונות אנו רואים תנודתיות בתוך טווח צדדי, עם סטייה כלפי מטה שמיד נבלמה וחזרה לאזור שיווי המשקל. במקביל, נרשמת ירידה מתמשכת בנפחי המסחר – עובדה שעשויה להעיד על חוסר עניין זמני מצד השחקנים הגדולים, או על איסוף שקט וארוך טווח של סחורה. הערה חשובה: כל הסקירה עוסקת בניתוח תהליכי ולא מהווה המלצה או ייעוץ למסחר או השקעה.
NYSE:CUK
מאת ‎Neto_Trading‎
סקירת מניית SNOWהגרף השבועי של SNOW מציג התפתחות של תקן רחב טווח שמתפרס על פני כשנתיים. מדובר בתהליך אחד כולל שמתאר שלב מעבר בין שליטת מוכרים לקונים. בשלב ראשון – שליטת מוכרים: לאחר ההנפקה והקפיצה במחיר ב-2021, נרשמה מגמת ירידות חדה, שיצרה תבנית של איבוד שליטה מצד הקונים – ולמעשה הכניסה את המניה לאזור שבו המוכרים קובעים את הקצב. שלב שני – כניסת קונים: מאמצע 2022 החלו להופיע תגובות קנייה חוזרות מאותו אזור – סביב 110–120 דולר – דבר שמעיד על התהוות אזור ביקוש משמעותי. בתוכו מתקיים מאבק מתמשך בין קונים למוכרים, שמתבטא ביצירת תקן אופקי רחב (שלב A ו-B בגרף). שלב נוכחי – מבחן שליטה: המחיר כעת שוב נוגע באזור היצע מובהק, שם בעבר נכנסו מוכרים בכמות חריגה (סומן בגרף). אם אכן נראה שימור ביקוש גם מעל אזור זה – ייתכן ומדובר בניסיון העברת שליטה לטובת הקונים. לא מדובר במהלך חד או מקרי – אלא בהתפתחות איטית, רחבה ומבוקרת של שליטה. התנהלות כזו עשויה להעיד על תכנון של שחקנים גדולים, ולא על התנהגות של משקיעים קמעונאיים בלבד. הסקירה הזו לצורכי למידה בלבד ואינה מהווה המלצה או ייעוץ למסחר או השקעה.
NYSE:SNOW
מאת ‎Neto_Trading‎
1
סקירת תנועת המחיר של חברת TOSTהסקירה השבועית של TOST מציגה תהליך בנייה רחב טווח שמתפרס על פני למעלה משנתיים, ומתאר מעבר הדרגתי בין שליטת מוכרים לקונים. שלב ראשון – איבוד שליטה מצד הקונים: לאחר ההנפקה ועלייה חדה במחיר, נרשמה ירידה רציפה שמאותתת על שליטת מוכרים ברורה. התנועה כלפי מטה הייתה חדה ומחזורית, ללא ניסיונות משמעותיים לבלום את המהלך – עד שהתייצבה סביב אזור 15–20 דולר. מאמצע 2022 ועד תחילת 2024, המחיר החל להתייצב בתבנית רחבה, תוך כדי דחיות חוזרות מלמטה, מה שמעיד על כניסת קונים לטווחים מוגדרים. בתוך התהליך הזה נבנה תקן רחב שמתאר יצירת שיווי משקל חדש בין כוחות הביקוש וההיצע. בשלב נוכחי, לאחר פריצה חדה של הטווח כלפי מעלה, נרשמה נסיגה מסוימת לצורך בדיקת חוזק, כששני פערים פתוחים נותרו מתחת למחיר – אחד סביב 36 דולר ואחד נמוך יותר באזור 32. כעת נרשמת התכנסות מתוחה מתחת לאזור של מוכרים קודמים (44–46 דולר), והמחיר מייצר טווח צד שמגלם חוסר ודאות. אם אכן מדובר במהלך איסוף ממושך – ייתכן שזהו שלב D קלאסי, והפריצה מעל אזור זה תאותת על ניסיון סופי להעברת שליטה לטובת הקונים. התנהלות כזו דורשת אישור – דרך פריצה נקייה של הטווח העליון עם שימור על מחירים גבוהים. כל כשלון להחזיק מעל 42–44 דולר עלול להחזיר את הנייר לבדיקת עומק נוספת בטווחים נמוכים יותר. הסקירה נועדה לצרכי למידה בלבד ואינה מהווה המלצה או ייעוץ למסחר או השקעה.
NYSE:TOSTלונג
מאת ‎Neto_Trading‎
1
סקירה יומית, 2 ספט 2025 - גן עדן של כאוסיום שלישי, בוקר שאחרי חופשה. האוויר צלול יותר, הראש אמור להיות נקי יותר, אבל זה לא סתם עוד בוקר. זה העמוד הראשון בספר החדש והלא-כתוב שנקרא 'ספטמבר', והדיו עוד לא יבשה מהפרק האחרון והמבלבל של חודש אוגוסט. אתה חוזר אל המסכים וזה מרגיש כמו לחזור לזירת פשע כדי להבין איך לעזאזל נשדדת לאור יום, רגע אחרי שחשבת שפיצחת את הכספת. אתה מסתכל על המסך מסוף יום שישי, והמוח שלך פשוט לא מצליח לחבר את הנקודות. חודש שלם של עליות מטורפות, שיאים חדשים, הרגשה שהנה, סוף סוף הבנת את המשחק, וכל זה נגמר בנפילה חסרת פרופורציה שנראית כמו בדיחה גרועה. אתה שואל את עצמך את השאלה המתבקשת, השאלה שכל סוחר מתוסכל שואל כשהשוק בועט לו בביצים אחרי שנתן לו נשיקה על המצח: למה? 🐘 הצגת התיאטרון של יום שישי: מספרים, שקרים וסוחרי סופ"ש בוא נשים את הקלפים על השולחן ונפסיק לאכול את החארטה שמאכילים אותנו. הסיפור הרשמי שקיבלת ביום שישי היה שילוב של נתוני אינפלציית PCE "דביקים", אזהרת רווח של קטרפילר, ו"מימוש רווחים" לקראת סוף השבוע הארוך. זה הסיפור שנועד להרדים אותך, לגרום לך להנהן בהבנה ולחשוב שזה הגיוני. אבל האמת, כמו תמיד, מסתתרת לא בכותרות, אלא בין השורות. נתוני האינפלציה היו פיהוק קולקטיבי; השוק כבר תמחר אותם מזמן, והסיכוי להורדת ריבית בספטמבר בקושי זז. אזהרת הרווח של קטרפילר? בטח לא סיבה למכור את אנבידיה כאילו גילו שהשבבים שלה מופעלים על ידי מפעלי באגרים ושופלים בנכר. הסיפור האמיתי של יום שישי היה פשוט, אלגנטי ואכזרי: הכסף הגדול החליט שהמסיבה נגמרה, לפחות לסוף השבוע. הם ראו חודש שלם של עליות, ראו את כל הסוחרים הקטנים קופצים על הרכבת, ואמרו לעצמם: "זה הזמן המושלם לפרוק סחורה על הראש של הפראיירים ולצאת לחופשה בהמפטונס עם כיסים מלאים". זו הייתה פעולת הפצה קלאסית, מוסווית היטב מאחורי מסך עשן של חדשות לא רלוונטיות. 🐘 להפסיק להיות בובת גרב על היד של וול סטריט השוק הוא לא בורסה של ניירות ערך. הוא קצבייה ענקית עם תאורת ניאון של קזינו, והתפקיד של בעל הבית הוא למכור לך את הנתחים הכי יקרים במחיר הכי גבוה, רגע לפני שפג תוקפם. ביום שישי, הנתחים היקרים היו מניות הטכנולוגיה והשבבים; אנבידיה, דל, מארוול - כל השמות שגרמו לכולם להזיל ריר כל חודש אוגוסט. הטעות שלך היא שאתה מסתכל על הבשר המיושן שבתצוגה. אבל בזמן שאתה מהופנט מהנתח היפה, הקצב (הכסף החכם) עסוק בלהעביר בשקט, דרך הדלת האחורית, את הכסף שלו למקומות אחרים, בטוחים יותר. תסתכל על הסקטורים שהיו חזקים ביום שישי: שירותי בריאות, צריכה בסיסית, נדל"ן, אנרגיה. כל הסקטורים ה"משעממים" האלה פתאום הראו עוצמה יחסית. זה לא מקרי. זו לא עבודת ניחושים, זו עבודת בילוש. התפקיד שלך כסוחר הוא לא להאמין לסיפור, אלא לעקוב אחרי העקבות של הכסף. איפה הוא נכנס? איפה הוא יוצא? יום שישי היה שיעור מאלף ברוטציה סקטוריאלית בזמן אמת. הכסף לא נעלם, הוא פשוט החליף כתובת. כפי שאמר פעם ברנרד ברוך, איש הזאבים המקורי מוול סטריט: "המטרה העיקרית של שוק המניות היא לעשות צחוק מכמה שיותר אנשים". 🐘 ספטמבר על הפרק: גן עדן של כאוס הרוטציה הזאת שראינו ביום שישי אינה רק חפץ היסטורי מאובק. היא הפתיח, הסצנה הראשונה במחזה החדש שנקרא ספטמבר. רק להגיד את השם של החודש הזה גורם לוותיקי השוק לקבל צמרמורת קלה; יש לו מוניטין של "בית קברות לתיקי השקעות", חודש שבו התנודתיות חוגגת. אבל כאן בדיוק נפרדות הדרכים בין החובבן למקצוען. החובבן שומע "ספטמבר" נכנס למגננה. המקצוען, לעומת זאת, שומע "ספטמבר" והעיניים שלו מתחילות לנצוץ, כי הוא מבין שהכאוס והפחד של ההמון הם חומר הגלם הטוב ביותר לייצור הזדמנויות. השבוע הקרוב, והחודש כולו, יעמדו בסימן מבחני לחץ שיחשפו את כוונות השוק. דוח התעסוקה בשישי, החלטת הריבית בהמשך החודש. כולם יחכו למספרים, אבל אתה? אתה תחכה לראות את תגובת השוק למספרים. החדשות הן רק הפיתיון. תגובת המחיר לפיתיון - זאת החכה, הדייג, וכל האגם כולו. 🐘 המשימה שלך: תפסיק להיות תייר, תתחיל להיות אנתרופולוג המשימה שלך לחודש הקרוב היא להפסיק להתנהג כמו תייר בשוק ההון ולהתחיל לפעול כמו אנתרופולוג. תייר מצלם תמונות של מה שיפה (עליות), מתלונן על מה שמכוער (ירידות), ואוכל רק במסעדות המומלצות (המניות החמות). אנתרופולוג, לעומת זאת, לא שופט; הוא מתבונן, לומד את השפה, מבין את הטקסים ומפענח את מבנה הכוח של השבט. תעקוב אחרי הרוטציה: האם הכסף ממשיך לברוח מהטכנולוגיה, או ששישי היה בלוף? תנתח את הווליום: האם הוא מתגבר בירידות ונחלש בעליות? אלו הן השאלות שצריכות להעסיק אותך. חודש ספטמבר עומד להיות רועש, מבולגן וכאוטי. רוב האנשים יאבדו בו כסף כי הם ינסו להמר. אתה, לעומת זאת, תמצא בו בהירות, כי תתמקד אך ורק בהתנהגות המחיר, באמת היחידה שקיימת. הכאוס הוא לא האויב שלך, הוא הפילטר הכי טוב שיש. הוא מסנן החוצה את המהמרים, את חסרי הסבלנות ואת אלו שפועלים על בסיס תקווה. הוא משאיר את המגרש פתוח לסוחרים שיודעים לקרוא את המפה, אלה שמבינים שהעבודה האמיתית היא לא לחזות את הגשם, אלא לזהות את כיוון הרוח. שבוע מבורך, זהר ליבוביץ 🐘וסוף המסחר שלך חלוץ שיטת וויקוף בישראל ותוכנית הליווי שיטת הפיל 3.3
AMEX:SPY
מאת ‎Zohar_Leibovich‎
היום שאחרי!היום שאחרי❗ אתמול כתבתי פוסט על הביט וקיבלתי הרבה תגובות, מי שלא מכיר אותי בטוח שאני שורטיסט מושבע ומי שעוקב אחרי יודע שאני אומר שורט לעיתים רחוקות רק כאשר אני רואה סיבה טובה. אני רוצה להבהיר, אני לא לונגיסט ולא שורטיסט אני אומר את מה שאני מעריך נכון לאותה נקודת זמן שבה אני מסתכל על הדברים, מי שמכיר אותי ועוקב אחרי שנים יודע שאני גם לא מתהפך כמו סטיק כל יום בנר ירוק או אדום אבל מידי פעם כשנדרש לשנות דעה אני לא מהסס לעשות את זה. כך בנובמבר 24 אמרתי שלמרות שלפי כל הערכות שלי המדד יגיע עד סוף 25 ל 7400 נקודות אנחנו נפתח את 25 בירידות וזה אכן מה שקרה. באמצע אפריל אמרתי שזה הזמן לקנות כשכולם דיברו על שוק דובי והמשך ירידות ולא שיניתי את דעתי אף לא לרגע בכל הזמן הזה ודיברתי מראש על תיקון בספטמבר ואת ההמשך כולם יודעים... עכשיו הגיע ספטמבר ונראה אם אני שוב מצליח לפגוע... התחזית הקודרת שלי לביט נובעת מסיבות מאקרו כלכליות ואני חושב שירידה כזו כפי שאני צופה אם אכן תגיע תוכיח 2 דברים: 1. השווי ההוגן של הביט תואם להערכות שלי מלפני שבוע וחצי. 2. הירידה הזו תהווה הזדמנות שהרבה יפספסו כי הם יחשבו שהינה הביט מתרסק אז זה בטח אומר שזה הסוף של הקריפטו. והיום אני מסכם את כל הערכות ה"הזויות" שלי בדיוק כדי לחזור לפוסט הזה בסוף 2025. BTC > ירד ל 72,000$ ויחזור במהרה לשבור שיאים עד סוף השנה ולפי הערכות שלי עד מאי 2026 הביטקוין יהיה בשווי של מעל 200 אלף דולר למטבע. S&P500 > הערכתי בסוף שנה שעבר (נובמבר 24) שעד סוף שנת 2025 נגיע ל- 7,400 נקודות, אמרו לי אתה הוזה... נכון שמאז הרבה ישרו איתי קו כולל אנליסטים בכירים אבל זו עדיין אחת "ההזיות" שלי אז בואו נחכה לסוף השנה ונראה אם זה יתממש. זהב > כבר חודשיים +- שאני נותן לזהב יעד של 4,400$ לאונקיה עד סוף השנה וגם כאן אומרים לי שאני הוזה. נפט > אני מדבר כבר זמן רב על יעד של 50$ לחבית, אם לא היתה המלחמה שלנו באירן כנראה שכבר היינו מגיעים ליעד, אבל המלחמה רק דחתה את הלו"ז ואני עדין טוען שאנחנו בדרך לשם. גוגל > אמרתי לפני שלושה חודשים כשהיתה באזור מחיר 160$ שנגיע ל- 260$ למניה תוך חצי שנה ואמרו לי זה הכיוון אבל זה לא הקצב! נכון להיום היום היא ב 212.91$ ויש עוד שלושה חודשים לפנינו... אני יכול להמשיך עם עוד "נבואות" שנתתי והתגשמו אולי מתישהו המתנגדים (הלא רבים) שיש יבינו שהדברים לא נאמרים לאחר מבט בכדור הבדולח שאין לי אלא מתוך הסתכלות על נתונים כלכליים והערכות מחיר שאני מבצע כבר שנים על גבי שנים. ועכשיו אחרי שהבהרנו חלק מ"ההזיות" בואו נדבר על מה שצפוי לנו היום, רבע שעה לאחר פתיחת המסחר יפורסם מדד מנהלי הרכש של מגזר הייצור עם צפי של 53.3 ורבע שעה לאחר מכן יפורסם מדד ה ISM של מגזר הייצור עם צפי של 48.9. אם לומר את האמת שבוע שעבר ראינו נסיגה בסנטימנט של השוק ויתכן מאוד שמגמה זו תמשיך עד אמצע אוקטובר, ולכן אם אני צריך "לנחש" את התוצאות אנחנו לא נראה היום נתונים גבוהים מהצפי. אז יאללה ... ניפגש בסקירה הבאה. 👨🏼‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
SP:SPX
מאת ‎RoniPesach‎
שכחו כל מה שחשבתם על הביט!!!שכחו כל מה שחשבתם על הביט ❗❗❗ BTC סקירת על הביטקוין עד ממש לא מזמן הייתי ממש אופטימי לגבי הביטקוין והערכתי שהוא יטוס בקרוב ל 146 אלף! דעתי השתנתה בעקבות החולשה התאומית שמראה המטבע ונראה שהוא מיישר קו (ודי בצדק) עם האג"ח כאשר הוא לא מתמחר הורדת ריבית כמו שוק המניות. הביט שובר למטה את הרמה הקריטית ב 108 אלף ופניו דרומה וכאן עולות 2 שאלות מרכזיות: 1. האם מדובר בשבירת שווא? 2. אם לא, עד לאן פניו מועדות? הסיבה שאני חושב שלא מדובר בשבירת שווא היא כאמור שלושה פרמטרים עיקריים: 1. כפי שהערכתי את מחיר השווי ההוגן של הביט לפני כשבוע וחצי הביט מצוי הרבה מעל מחיר השווי ההוגן שלו. 2. המתנדים מעידים על חולשה תהומית! 3. אני צופה אי הורדת ריבית כבר תקופה ארוכה ונראה משקיעי הביט הצטרפו אלי ואל משקיעי האג"ח ומתחילים לתמחר אי הורדת ריבית. אז לאן יורדים? שתי רמות קריטיות עומדות בפנינו כעת האחת באזור 72,000 השנייה באזור 55,500! נשמע הזיה? אז זהו שלא, אם ניקח בחשבון את השווי ההוגן שהערכתי את הביט גם אם נרד לרמות המחיר האלו אנחנו עדיין לא מדביקים את השווי ההוגן, יחד עם זאת נכון לעכשיו אני לא רואה סיבה לירידות מעבר לכך, שכן מדובר על ירידות של בין 40% ל 55% מהשיא שהביט קבע ב K124. אישית מה שאני מתכוון לעשות עם זה זו עסקת שורט על MSTR דרך תעודת סל של שורט פי 3 על המניה טיקר MSTS. אני צופה ירידה של המניה MSRT עד לרמות של 104$ למניה הווה אומר כ- 69% ירידה מהמחיר הנוכחי. בפועל זה אומר כ- 207% עליה בתעודת MSTS. מה שחשוב לקחת בחשבון הוא את הסטופ העמוק!!! ⚖יחס העסקה > 7.04 🏳מחיר כניסה > 4.3$ 🛑סטופ > 3.25$ % לסטופ > 24.42% 📈יעד > 12.5$ % ליעד > 190.7% 👨‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
BITSTAMP:BTCUSDשורט
מאת ‎RoniPesach‎
3
מניית FOX חוזרת לשיאשבוע טוב מניית FOX (עם הגרף שמזכיר גם את השם 😊 שברה את תבנית הפריצה בחודש האחרון ונראה שהקונים חזרו לשלוט ואולי מוכנים לעלות לשלב הבא בייחוד אחרי הדוחות האחרונים. הערכת היעד - אזור 67.. החברה מציגה נתוני פונדו לא רעים : P/E=11.11 P/FCF=8.48 P/S=1.56 ROA=10% ROE=19.96% ROIC=11.67% OPER MARGIN=19.81% בשורות טובות
NASDAQ:FOX
מאת ‎Szohori2000‎
1
שלום לכם משקיעים ומשקיעות...שלום לכם משקיעים ומשקיעות... אני יובל המבול...בל... כל היום אני עושה שטויות, לא בכוונה בכ...לל... את החולצה אני לובש מהרגלים >>> כלומר, אמריקאים הדמוקרטים לא יודעים איך לאכל את זה שהנשיא הג'ינג'י הרפובליקני מנהל את המלחמה הכי מוצלחת אי פעם בארה"ב ואיך זה שהוא באמת כפסע מניצחון מוחלט במלחמת הסחר והם מעדיפים לעקור לו עין גם במחיר עקירת שתי העיניים לארה"ב של אמריקה ע"י ביטול כל ההחלטות שלו בנושא המכסים והעיקר שהוא לא ישיג ניצחון. כבר היינו בסרט הזה לפני מספר חודשים ובית המשפט קבע לאחר ערעור שהמכסים הם חוקיים ולכן אני גם לא רואה סיבה שזה ישתנה עכשיו או שהשוק יגיב כעת גרוע יותר ממה שהגיב בפעם הראשונה. זה סה"כ שידור חוזר לאותו סרט של אותו טמבל שמנסה ללבוש את החולצה מהרגליים. ומכנסיים מהראש >>> כלומר, יש לנו שוק שלמרות שאומרים לו חזור ואמור הריבית לא תרד בספטמבר הוא מתעקש שהריבית כן תרד. הבעיה היא שהשוק לא קובע ומי שקובע זה הפד' שהוציא ביום שישי האחרון הודעה לפיה הריבית תרד במהלך החצי שנה הקרובה. למרות זאת השוק עדיין מתעקש שהריבית תרד בעוד פחות מחודש! כששואלים אותי כמה זה 2 ועוד 2 אז אני עונה... שלוש >>> כלומר, השוק מבולבל ולא יודע איך לאכול את הנתונים, על פניו הנתונים שקיבל ביום שישי היו אמורים לגרום לו להמשיך לעלות אבל השוק מבולבל... מדד S&P 500 סגר על 6460.25 נקודות עם ירידה שבועית של 0.10%- מדד NASDAQ סגר על 23,415.42 נקודות עם ירידה שבועית של 0.35%- מדד RUSSELL 2000 סגר על 2366.42 נקודות עם עליה שבועית של 0.19% מדווחות השבוע >>> #AVGO, #LULU, #CRM, #CRDO, #NIO, #AI, #ZS, #DLTR, #AEO, #DOCU. הודעות חשובות השבוע >>> יום שני (מחר) אין מסחר חג יום הפועלים יום שלישי נקבל את נתוני מדד מנהלי הרכש ומדד ISM במגזר הייצור יום רביעי סקר מחזור משרות פתוחות יום חמישי יום עמוס עם מדד התעסוקה של ADP, תביעות ראשוניות לדמי אבטלה, מדד מנהלי הרכש של מגזר השירותים, מדד ISM במגזר הלא יצרני, ומלאי הנפט הגולמי. יום שישי נקבל את נתוני השכר הממוצע לשעת עבודה, את השינוי במספר המועסקים במגזר הלא חלקאי ואת שיעור האבטלה. VIX >>> לאחר ששבר את רמת 14.40 הקריטית, חזר מעלה אבל לא חצה את 16.65 וזה סימן טוב, מתחילים לנרמל מחדש ירידה בתנודתיות?! ממש לא תזכרו שבפעם הקודמת שזה קרה מדד הפחד לא החזיק יותר מידי זמן מעמד וזינק עד לרמה של 60 נקודות (על הגרף) והפעם צפוי לנו פחות או יותר אותו הדבר כאשר בתיקון הקרוב שיתחיל בעוד כשבועיים אני צופה שנגיע במדד הפחד לפחות ל 50 נקודת. אג"ח 10 שנים ארה"ב >>> שוק האג"ח בניגוד לשוק המניות מסרב בכל תוקף לתמחר הורדת ריבית ואנו רואים שהוא לא מוכן לשבור מטה את הרמה המשמעותית ב 4.2%. SPX >>> מדד השוק מתחיל להתקשות בעליה האחרונה לעבר היעד הנכסף ב 6,650 נקודות. נותרו לנו רק כ- 3% לעלות אבל זה כצפוי החלק הקשה ביותר, הנגיעה בפסגה. אחרי שנגיע לפסגה הזו אנחנו צפויים לחוות ירידות חזרה לאזור 6,290 (עם אפשרות לגלוש עד 6,200) וזה יהווה תיקון של בין 5% ל 7% במדד. את התיקון הזה אנחנו צפויים לסיים עד תחילת אוקטובר ומשם לצאת לראלי סוף שנה שיקח אותנו עד 7,400 נקודות! NDX >>> היעדים של הנאסד"ק מופיעים לכם על הגרף כבר המון המון זמן אבל כנראה שאף אחד לא באמת מסתכל... היעד למדד 25,125 שזה כ- 7% מעל המחיר הנוכחי. לאחר שנגיע אליו אנחנו בדומה לספאיי נחווה תיקון של כ 10% עד 22,500 נקודות. ויחד עם חברו הטוב S&P 500 כאשר נסיים את התיקון אנחנו נמצא למרוץ עליות וראלי סוף שנה. RUT >>> הראסל עדיין לא פתור ועדיין יש שני תרחישים אפשריים שניהם על הגרף! התרחיש הסביר יותר אומר עליות ל 2,600 ומשם ירידה חזרה לאזור המחיר הנוכחי. התרחיש הפחות סביר אומר דשדוש על הרמה הנוכחית עד תחילת התיקון וחזרה לרמות של 2,104 נקודות במהלך התיקון הקרוב. ת"א 35 >>> לא סתם הוא נתקע איפה שהוא נמצא...סימנתי את הרמה הזו כרמה קריטית וחשובה שתגדיר את עוצמת המדד. אנחנו צריכים לראות אם במהלך השבוע הקרוב נפרוץ אותה או שמע נעצור פה ואולי אף ניסוג, אם אכן זה מה שיקרה אזי שאנחנו צפויים לראות את 2,676 במדד עד סוף ספטמבר. דולר שקל >>> התחזיות שלי לשינוי כיוון בשבוע שעבר לא עמדו הפעם במבחן המציאות והדולר המשיך להיחלש אל מול השקל. הדבר אומר שאנחנו ככל הנראה צפויים לפגוש בקרוב שוב את 3.30 לפני שנתהפך חזרה לעליות הדולר ככל הנראה יקבל בוסט משמעותי במהלך התיקון במדדים בארה"ב, כלומר על פניו צפויים לנו עוד שבועיים של ירידות בדולר שקל ואז ריצה חזקה של הדולר לעבר 3.5. BTC >>> הביטקוין שומר את הראש מעל המים, ופה יש שתי תרחישים אפשריים: 1. הביט ירוץ בשבועיים הקרובים עד לרמה של 146. 2. הביט יתחיל לטפס באיטיות ויזנק דווקא כאשר השווקים יתחילו לרדת. שני התרחישים נשמעים קצת לא סבירים במידה מסוימת אבל כמו שאני רואה את הדברים כרגע הרמה הקריטית הבאה של הביט היא ב 72 וזה לא כל כך מסתדר לי נפילה לרמות האלה... לא בשלב הזה. אם נגיע לתיקון בשוק כאשר הביט מתחת ל 108 אז כנראה שהתרחיש השלישי של נפילות לאזור ה 72 הוא מה שיקרה בפועל. כרגע זה תרחיש דימיוני. ETH >>> האיתריום מחזיק את עצמו יפה והיעד הוא 5,600 לטווח הקצר, תיקון וריצה בראלי סוף שנה ל 7,500. זהב >>> אין מה לומר יותר מידי... פשוט תסתכלו על הגרף. היעד 4400. נפט >>> שוב מאתגר את רמת ההתנגדות, בסוף הוא יפול! יאללה ... ניפגש בסקירה הבאה. 👨🏼‍💼הכותב רוני פסח אינו יועץ השקעות, הסקירה הינה לצורכי לימוד בלבד ואין האמור בסקירה להוות המלצה או אי המלצה לביצוע או אי ביצוע קניה או מכירה של ניירות ערך ואינה מהווה ייעוץ השקעות, רוח הסקירה, אופי התוכן והכותרות נועדו אך ורק לצורכי יצירת עניין ובידור לקוראים. קראתם ? אהבתם ? תפרגנו ב 👍🏻לחצו עוקב ושתפו חברים...
SP:SPXלונג
מאת ‎RoniPesach‎
1
סנופי נק׳ לתחילת מימושקשה לדבר על מימוש בשוק לפני שמתקבלים טריגרים, ועל כן אציין את הנק׳ שאני מסתכל עליהם לטריגרים אפשריים לתחילת מימוש (או שינוי מגמה לדשדוש): 1. שבירת קו מגמה עולה של טווח קצר - עשוי לעורר עצבנות ואיתות שלילי ראשוני. 2. שבירת אופקית ואז ככל הנראה עשוי להתחיל מימוש גדול יותר (לא בהכרח) ובמקרה כזה נתחיל לפתוח סרגלי פיבו. צריך לזכור בהקשר של אינדקסים כמו sp500 שרוב הזמן ולאורך זמן היסטורית הם עולים, לכן צריך לבחור אסטרטגיות מתאימות ורוב האנשים לא באמת יודעים לתזמן שוק.
SP:SPX
מאת ‎Mc_investor‎
1
זהב - משהו מתבשל? לאחרונה ראינו מימוש מהשיאים בנכסים ספקולטיביים כמו ביטקוין ואתריום, ובמקביל לראשונה לאחר תקופה הזהב פורץ התכנסות מעלה כשאישור למהלך יהיה בפריצת השיא. מה השוק חוזה פה כשהוא מעלה מתכת כמו זהב? השאלות שאין לי עליהן תשובות שעולות לי לראש: האם האינפלציה מתעוררת מחדש? האם יש מתיחות גיאופוליטית חדשה מעבר לפינה? מי הקונה בזהב האם זאת שוב סין? בכל אופן לא לכל השאלות יש תשובות ובשלב זה הייתי שם את זה כתמרור אזהרה שצריך להיות מודע אליו ולא טריגר לחיסול תיקים, כעת אחפש טריגרים ליציאה בשאר הנכסים (לא נשארו לי יותר מידי שמחזיק לונג). אז בקצרה מה יש לנו בזהב? פריצת קו מגמה יורד. פריצת השיא (באדום) והתבססות מעליו עשויה לסמל מהלך עולה נוסף בנכס. דיסקליימר: המידע המוצג כאן נועד לצורכי ידע כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, שיווק השקעות או המלצה כלשהי לקנייה, החזקה או מכירה של ניירות ערך או נכסים פיננסיים אחרים. כל החלטת השקעה הינה באחריותו הבלעדית של הקורא, וכדאי להיוועץ ביועץ השקעות מוסמך לפני קבלת החלטות פיננסיות.
CAPITALCOM:GOLD
מאת ‎Mc_investor‎